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人民的名義

若問現(xiàn)在最火的電視劇是什么，估計很多人會力薦《人民的名義》。在目前已播放的劇集中，有一條主線是緊緊圍繞著大風廠的拆遷而展開。劇情雖然不算復雜，但卻涉及到了許多金融和法律知識?，F(xiàn)在，我們就來為大家進行解析。

“大風廠案”劇情回顧

在《人民的名義》已播放的劇情中，蔡成功將大風廠股權(quán)以5000萬的價格質(zhì)押給山水集團做過橋貸款，日息4‰，事先約定使用6天，從京州商業(yè)銀行拿到貸款后 再償還給山水集團。但問題在于，銀行變卦不給貸款了。大風廠還不上錢，過橋貸款就成了高利貸，利滾利后就變成了大風廠無力償還的債務(wù)。三個月后，法院根據(jù) 貸款協(xié)議，直接判處大風廠的所有股權(quán)歸山水集團所有。但由于大風廠的部分員工是持股的，而不是蔡成功一個人的公司，所以那些持股的員工們肯定不會同意拆 遷，因此也就有了種種沖突。

劇情背后的金融知識點

（1）? 股權(quán)質(zhì)押

股權(quán)質(zhì)押，就是公司股東以自己擁有或有權(quán)處分的股權(quán)作為質(zhì)押，為某個經(jīng)濟行為作擔保的行為。在股權(quán)質(zhì)押擔保法律關(guān)系中，股權(quán)被稱為質(zhì)押物，提供股權(quán)方為出質(zhì) 人，接受股權(quán)質(zhì)押方為質(zhì)權(quán)人。劇中，大風廠老板蔡成功就是出質(zhì)人，以自己的股權(quán)和廠里其他員工的股權(quán)為質(zhì)押物，來向質(zhì)權(quán)人山水集團提供擔保，換取貸款。

（2）過橋貸款

過橋貸款，是一種特殊的短期貸款，主要用于彌補借款人短時間內(nèi)的資金缺口，通過過橋資金達到與長期資金對接的條件。具體來說，當企業(yè)歸還了上一筆貸款，又遇 到下一筆貸款資金還沒發(fā)放的情況，就會需要借入短期資金維持運營。這筆短期資金連接著上下兩筆貸款的“兩岸”，就像是一座過渡的橋一樣，所以被稱為“過橋 資金”。

現(xiàn)實中，過橋貸款存在三大風險：

一、融資成本高。調(diào)查顯示，過橋貸款的融資成本高達40%以上，企業(yè)規(guī)模及借貸資金越小、時間越短，利率就越高，使用該貸款就相當于飲鴆止渴。大風廠借用5000萬資金使用6天，需要償還利息120萬，成本之高可見一斑。

二、企業(yè)的資金流斷裂風險。一旦企業(yè)資金流斷裂無法還上貸款，就會牽涉到多方利益，進而導致一系列的金融風險。

三、銀行員工的道德風險。有些員工重視自己的業(yè)績考核，并且希望從過橋貸中獲取私利，銀行高層也不加阻攔，縱容了員工的非法行為。而一旦員工卷款私逃，銀行、客戶及資金提供方都將遭受重大損失。

（3）高利貸

央行規(guī)定，民間個人借貸利率由借貸雙方協(xié)商確定，但雙方協(xié)商的利率不得超過中國人民銀行公布的金融機構(gòu)同期、同檔次貸款利率（不含浮動）的4倍。超過上述標 準的，應(yīng)界定為高利借貸行為。目前這個4倍利率一般是指24%。最高法指出：24%至36%則作為一個自然債務(wù)區(qū)，法院尊重既成事實。

劇中，蔡成功以日息4‰獲得山水集團的過橋貸款，折算成年華利率是146%，遠超國家規(guī)定的4倍利率。按照最高法的解釋，超過36%部分無效，不予保護。

（4）員工持股

大風服裝廠原是國有企業(yè)，在二十年前國有企業(yè)搞改革，政府抓大放小，主動出讓了在大風廠的股權(quán)，公司49%股權(quán)由職工成立持股會持有。

員工持股的定義：

員工持股計劃，是指通過讓員工持有本公司股票和期權(quán)，而使其獲得激勵的一種長期績效獎勵計劃。在實踐中，員工持股計劃往往是由企業(yè)內(nèi)部員工出資認購本公司的部分股權(quán)，并委托員工持股會管理運作，員工持股會代表持股員工進入董事會參與表決和分紅。

（5）企業(yè)破產(chǎn)清算順序

在《人民的名義》中，頻繁提到了大風廠職工的安置問題，這一問題也引起達康書記和劇中其他高層的重視，假如大風廠破產(chǎn)，清償順序為：

1、有財產(chǎn)擔保的債權(quán)

2、破產(chǎn)費用和公益?zhèn)鶆?wù)

3、職工債權(quán)

4、社會保險和所欠稅款

5、無財產(chǎn)擔保的普通債權(quán)。

而股權(quán)在破產(chǎn)債權(quán)中，將變得一文不值。

關(guān)于《人民的名義》劇集中的相關(guān)金融知識，我們就先介紹這些。