Operational risk management
1.Three lines of defense 三大防線
業(yè)務(wù)部門自己管理
風(fēng)控部門管理
內(nèi)審&外審
2. 11 principles of operational risk management 11條準(zhǔn)則
董事會(huì)
高管
其他
3.ERM全面風(fēng)險(xiǎn)管理
Why ：整合整個(gè)組織的風(fēng)險(xiǎn)，相關(guān)性小于1天然對(duì)沖，如其所長(zhǎng)
優(yōu)勢(shì)：組織效率，一份報(bào)告，業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)
實(shí)施：
risk appetite
Estimate capital requirements 資本金需求
Mix整合
Decentralized 分配業(yè)務(wù)條線資本金
挑戰(zhàn)：存量風(fēng)險(xiǎn)，業(yè)績(jī)和會(huì)計(jì)表現(xiàn)的沖突，整合風(fēng)險(xiǎn)，滯留資本
4.CRO
沒(méi)董事會(huì)那么虛，會(huì)干點(diǎn)實(shí)事
5.RAF
risk appetite and risk culture
風(fēng)險(xiǎn)偏好，不說(shuō)了
6.culture
玄之又玄的東西，不說(shuō)了
Model risk and data quality
1.seven categories of OP risk七類操作風(fēng)險(xiǎn)
客戶產(chǎn)品等
內(nèi)部欺詐
外部欺詐
自然災(zāi)害
流程
軟件硬件
工作場(chǎng)合
2.four elements of op risk framework
內(nèi)部損失數(shù)據(jù)
計(jì)量指標(biāo)
外部損失數(shù)據(jù)
情境分析
3.organizations of risk department
沒(méi)實(shí)權(quán)，有一定話語(yǔ)權(quán)（虛線匯報(bào)），外派（實(shí)線匯報(bào)），強(qiáng)有力的中央風(fēng)險(xiǎn)管理
4.types of error data
錄入，重復(fù)，缺失，不一致，格式，權(quán)限，數(shù)字錯(cuò)誤
5.key dimensions of quality
Accuracy 準(zhǔn)確，completes 完整，consistency 一致性，reasonableness 合理，currency 實(shí)效性，uniqueness 唯一性
6.數(shù)據(jù)質(zhì)量管理
Simple metrics 各部門打分
Complex metrics
7.模型風(fēng)險(xiǎn)
簡(jiǎn)化數(shù)據(jù)方面風(fēng)險(xiǎn)
使用風(fēng)險(xiǎn)
8.管理模型風(fēng)險(xiǎn)
自檢
驗(yàn)證過(guò)程滿足要求
好的公司治理
Economic capital management and other related issues
1.risk capital 資本金
風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整資本回報(bào)率
RAROC=RAR/EC
2.benefits of economic capital framework
考慮相關(guān)性
3.capital in bank holding company BHC金控集團(tuán)
4.stress testing evolution 壓力測(cè)試的發(fā)展
5.risk from the use of service provider 外包風(fēng)險(xiǎn)及管理
Outsourcing risk
6.洗錢風(fēng)險(xiǎn)ML/TL risk
董事會(huì)重視，三大防線
7.后危機(jī)時(shí)代監(jiān)管變化
OTC → CCP
利率互換等在場(chǎng)內(nèi)交易
場(chǎng)外繳納保證金，再抵押受到限制
巴塞爾協(xié)議
1.Basel I
Cooke ratio
RWA(credit risk exposure信用風(fēng)險(xiǎn))
標(biāo)準(zhǔn)法SA：表內(nèi)資產(chǎn)??權(quán)重，表外資產(chǎn)按系數(shù)轉(zhuǎn)化為表內(nèi)資產(chǎn)??權(quán)重
2.1995&1996修正案
信用風(fēng)險(xiǎn)：netting
市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：
SA-五類
IMA-99%，10dayVaR［max（VaRt-1，mVaRavg66天）］+SRC（特定風(fēng)險(xiǎn)）
3.basel 2
risk weight
（1）信用風(fēng)險(xiǎn)：
SA-修改權(quán)重，抵押品
IRB：內(nèi)部計(jì)算模型和參數(shù)（capital=WCL-EC）
計(jì)算WCL兩種方法
foundation IRB ：計(jì)算PD
advanced IRB：計(jì)算PD LGR EAD
（2）操作風(fēng)險(xiǎn)：
BIA=0.15*三年平均收益率
SA：8個(gè)業(yè)務(wù)條線的權(quán)重
AMA：參數(shù)和蒙特卡羅
（3）三大支柱
最低資本要求
監(jiān)管當(dāng)局對(duì)資本充足率的監(jiān)督檢查
信息披露
4.solvency2 保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)
——SCR良好
提交改進(jìn)plan
——MCR及格
禁止新業(yè)務(wù)
5.Basel 2.5
市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)修改
IMA（修改）：IMA-99%，10dayVaR［max（VaRt-1，mVaRavg66天）］+SRC（特定風(fēng)險(xiǎn)）+IRC（one year 99%VaR，信用風(fēng)險(xiǎn)引起的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，比如違約，降級(jí)等）
CRM：證券化產(chǎn)品，將上述公式中SRC和IRC改為CRM
6.巴塞爾3? 2010
（1）
Tier1 equity capital ：股票、留存收益
Additional tier 1 capital ：非累積優(yōu)先股
Tier2 capital：累計(jì)優(yōu)先股
（2）Buffer：
CCB 2.5% 緩沖
CCYB 0-2.5% 逆周期
GSIB 1-3.5%系統(tǒng)性銀行
（3）杠桿率指標(biāo)
leverage：Tier1 capital/Total exposure >3%
（4）流動(dòng)性指標(biāo)
LCR=High quality liquidity assets/net cash outflows in 30day > 100%
NSFR=amounts of stable funding/required amount of SF （E+B/A，有的錢/要求的錢）
（5）COCOs 債轉(zhuǎn)股
7.finalizing basel 3
OR操作風(fēng)險(xiǎn)new SA
ORC=BIC*ILM
有限制的使用IRB，out put of floor RWA(IRB)>RWA(SA)
