文/柯臨
不得不說，互聯(lián)網(wǎng)改變了很多領(lǐng)域的模式。從前我們苦于選擇太少，如今困于選擇過剩。
尤其在這兩年的金融領(lǐng)域，隨著互聯(lián)網(wǎng)的崛起，理財(cái)產(chǎn)品琳瑯滿目，其中以P2P為典型代表。幾年起起伏伏下來，大家對(duì)它的感情依然愛恨交織。
愛的是，門檻低、獲益高、操作簡(jiǎn)便，一個(gè)app搞定所有。
恨的是，早起行業(yè)管理寬松，魚龍混雜之下不乏妖艷壞人，曝出諸多惡性事件弄的人心惶惶，導(dǎo)致一朝被蛇咬十年怕井繩。
環(huán)境在變，任何領(lǐng)域或產(chǎn)品都會(huì)在浪潮中隨時(shí)變換新樣貌，今兒簡(jiǎn)單聊聊我的網(wǎng)貸投資之路。
一、它依然是我中短期投資的主力軍
我是從2014年開始投資P2P。觸發(fā)點(diǎn)還有些意思。
某天吃早餐時(shí)，看到財(cái)經(jīng)頻道的新聞提到P2P當(dāng)時(shí)發(fā)展情況以及利弊。彼時(shí)我的基金股票正處于“黎明前的黑暗”期，也正尋找適合的中短期產(chǎn)品。
在搜索了運(yùn)營(yíng)獲利模式、平臺(tái)判斷等基本信息后，當(dāng)天晚上我就在一家知名網(wǎng)貸平臺(tái)（現(xiàn)在它依然是TOP10陣營(yíng)）投了1000元試水。
由此開啟了邊嘗試邊了解，摸著石頭過河的模式。
在2014年我通過網(wǎng)貸投資的平均收益是15%-16%?，F(xiàn)在看覺得挺高，可在當(dāng)時(shí)，相較于全行業(yè)17.4%的年化收益（降息趨勢(shì)已初顯），充其量就是中下游。
那么，目前我的網(wǎng)貸配置和收益情況又如何？
1、配置：占流動(dòng)資產(chǎn)的50+%。不過隨著我基金定投的逐月累計(jì)，比例未來也會(huì)遞減。
2、收益：整體收益接近12.5%。多數(shù)所投平臺(tái)集中在11%-13%區(qū)間。
3、歷史踩雷率（滿足八卦的旁友們，說的就是你-_^）：暫時(shí)為0，如果一定要給這數(shù)字加個(gè)保質(zhì)期，我希望是，一萬年~（而且曾投過的平臺(tái)目前均健康紅潤(rùn)）。
在預(yù)留儲(chǔ)備金充足的前提下，如此中短期收益我還是挺滿意的。
有的朋友估計(jì)會(huì)跳出來說：“你這是犧牲安全性去做高風(fēng)險(xiǎn)投資嘛，有啥了不起？”好好好，咱來擺數(shù)據(jù)講道理哈。
2014年-2017年期間：P2P平均收益從17.4%，到目前的9.41%，縮水了近一半。
我的P2P收益：從15+%，到近12.5%。掐指一算浮動(dòng)16%多些。高收益的畫風(fēng)應(yīng)該是，隨手甩出20%、30%的收益炫一把吧？
如果說3年前剛接觸網(wǎng)貸時(shí)，我懷揣著只有小心翼翼，如今，在謹(jǐn)慎之下，判斷值、經(jīng)驗(yàn)值和系統(tǒng)化抵抗風(fēng)險(xiǎn)的能力，均已是升級(jí)版本。
而這，是尋找適合的金融產(chǎn)品的決定性因素。
二、什么樣算高風(fēng)險(xiǎn)？
風(fēng)險(xiǎn)是純碎因人而異，且不斷變化的事物。
就算把紙幣全都放在家里，還要面臨被老鼠咬、火災(zāi)、盜竊一系列危險(xiǎn)，可總不能因噎廢食吧？總不能苦著臉無奈地?fù)肀洶桑?/p>
你想讓資產(chǎn)增值，有一點(diǎn)得先了解：只有超過貨幣通脹的那個(gè)部分，才叫“增值”。也就是說，假設(shè)通脹率是8%（曾看過一組數(shù)據(jù)，中國(guó)歷年的貨幣貶值，每年高達(dá)8-10%），而你的理財(cái)收益也是8%，這只能算剛好填滿坑的持平“保值”吶。
好吧，人艱不拆。
在很多人眼中，超過10%的理財(cái)產(chǎn)品是直接和“高風(fēng)險(xiǎn)”劃等號(hào)的，可是，它極有可能還跑不贏通脹。好憂桑，高風(fēng)險(xiǎn)都白高了么？
事實(shí)上，每一種投資品都有人能從中穩(wěn)定的賺錢，也同時(shí)有人買啥虧啥。
比如股票，身邊還真有一位十幾年股齡的老司機(jī)，在我國(guó)A股這種Hard模式的賽道上平均年收益妥妥超過30%（當(dāng)然是極少數(shù)）。
比如比特幣，炒的一撥一撥的，總能看到幾個(gè)牛人賺個(gè)盆滿缽滿。
再比如房產(chǎn)，有的人買定離手4個(gè)月就升值了60萬，可我一個(gè)親戚2012年買的郊區(qū)公寓至今別說漲價(jià)，連租出去都發(fā)愁。
選擇對(duì)的戰(zhàn)場(chǎng)，上戰(zhàn)場(chǎng)前備好槍支彈藥，而不是全裸上陣。說到底風(fēng)險(xiǎn)幾何，取決于你的知識(shí)和能力能駕馭多少。也正因?yàn)槿绱耍?b>建議投資自己熟悉領(lǐng)域，因?yàn)樵绞煜?，風(fēng)險(xiǎn)越可控，獲利的概率也就越大。
三、怎么選擇稱心的網(wǎng)貸產(chǎn)品？
回頭看看網(wǎng)貸平臺(tái)。
篩選時(shí)我個(gè)人看重以下幾點(diǎn)參考項(xiàng)（純屬主觀，乖，別抬杠）。
第一、基礎(chǔ)信息
包括注冊(cè)資金、成立時(shí)間、團(tuán)隊(duì)背景、融資情況。著重說下后面兩個(gè)吧。
團(tuán)隊(duì)背景在我看來，它是個(gè)挺重要的因素。因?yàn)榛ヂ?lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，比較穩(wěn)妥的高管陣容通常包括金融領(lǐng)域?qū)＜?、技術(shù)專家、市場(chǎng)/運(yùn)營(yíng)專家的三足鼎立模式，同時(shí)具備較為豐富的相關(guān)經(jīng)驗(yàn)。
平臺(tái)靠不靠譜，終究得看背后的人靠不靠譜。
再看融資情況。資本市場(chǎng)的敏感度可謂心細(xì)如絲，如果說老百姓比較容易被平臺(tái)“誆”，投資結(jié)構(gòu)就沒那么好忽悠了，考量維度、判斷依據(jù)、風(fēng)險(xiǎn)預(yù)判等等要完整全面的多。
此外還有業(yè)務(wù)類型，我偏好消費(fèi)貸和車貸，逾期率相對(duì)低些，也比較符合政策方向。
第二、“入場(chǎng)券”
銀行存管和ICP備案。沒辦法，政策性硬門檻啊。順便說下，別一聽還沒上存管，手起刀落就把平臺(tái)踢出選擇名單。你好歹再問一句“那什么時(shí)間會(huì)上”啊。
存管對(duì)接畢竟不是輕而易舉的事，涉及到方方面面。有的平臺(tái)雖還沒上存管但已簽約，或是能給出大致的對(duì)接落地時(shí)間點(diǎn)，不妨觀望。
第三、透明度
標(biāo)的的真實(shí)性至關(guān)重要，也關(guān)系到平臺(tái)的風(fēng)控水平。
先不說前幾年“eX寶”類龐氏騙局算不算P2P，從這一年來看，平臺(tái)整體的透明度更高。好平臺(tái)會(huì)盡量披露標(biāo)的信息供我們參考，包括哪些內(nèi)容呢？
投資前：告知項(xiàng)目信息、誰向你借錢、借款用途、實(shí)物圖（如果有）、標(biāo)的物資料證件等，有的平臺(tái)還會(huì)給出評(píng)估意見，說明該項(xiàng)目的風(fēng)控情況，同時(shí)給出風(fēng)控措施。
投資后：可查看具體合同或協(xié)議，詳細(xì)展示了借款人（姓名/身份證號(hào)/營(yíng)業(yè)執(zhí)照注冊(cè)號(hào)）、借款數(shù)量和周期、還款方式、利率等等，清晰明了。
好了最后說下，不同人群適合怎么樣的網(wǎng)貸產(chǎn)品？
假如你是小白+不想了解太多，從網(wǎng)貸排名TOP20或評(píng)級(jí)最高陣營(yíng)，抓取即可，簡(jiǎn)易判斷法剛才也介紹了。
假如你是小白+有興趣了解，多關(guān)注一些理財(cái)尤其是網(wǎng)貸公眾號(hào)的動(dòng)態(tài)和評(píng)測(cè)（像布谷新金融、菜鳥理財(cái)?shù)龋?，雖帶有各自的眼光，但至少是一個(gè)參考依據(jù)。同時(shí)你可以從中看看評(píng)測(cè)的維度，提煉出共同的核心判斷點(diǎn)。
假如你是大白，目標(biāo)可以轉(zhuǎn)移至收益率11%以上的平臺(tái)。除了前面提到的幾點(diǎn)通用建議，現(xiàn)在不少第2、3陣營(yíng)的“小而美們 ”，專注于垂直行業(yè)，能達(dá)到該收益數(shù)字的并非寥寥無幾。當(dāng)然，前提依然是你有足夠的分析能力和風(fēng)險(xiǎn)抵御力。
實(shí)際上這一年以來，網(wǎng)貸行業(yè)的發(fā)展姿態(tài)更穩(wěn)妥。整體架勢(shì)算是在規(guī)范的紅線下匍匐前進(jìn)，少數(shù)跟不上節(jié)奏（不管是資金、業(yè)務(wù)還是運(yùn)營(yíng)模式），基本以良性退出的方式離開舞臺(tái)。另一面，行業(yè)的紅利隨著風(fēng)險(xiǎn)的下降，未來也會(huì)繼續(xù)縮減。
許多小伙伴或許覺得，近年政策緊鑼密鼓地發(fā)布落地，總覺得發(fā)條上得緊緊的心里怕怕的。
吶，這么說吧，每一次政策的推陳出新意味著行業(yè)的新升級(jí)，意味著希望它能從野蠻生長(zhǎng)轉(zhuǎn)變?yōu)楹侠沓砷L(zhǎng)，不然花那么大勁兒折騰干啥？
就像你上學(xué)時(shí)，老師總喜歡說：“我管你們是為你們好，不然才懶得管！”
這道理，不難懂吧？
——END——
