一
傍晚時(shí)分，去逛超市，偶然碰到了一位同事，比我晚上一年班的她，一開(kāi)始還是我的徒弟。只不過(guò)，后來(lái)被地方大保健監(jiān)管局借調(diào)去工作了。
這位女同事，以前一直是乖巧聽(tīng)話的形象示人。在我離開(kāi)銀行之前，卻曾聽(tīng)說(shuō)她去了局里，就覺(jué)得自己是局里的人了。打電話對(duì)本行的各部門同事，十分頤指氣使。頗有些忘了工資究竟何處發(fā)的意思。
我問(wèn)她：“怎么樣，在局里過(guò)慣了吧？”
“哪有啊，很累，天天得加班，很辛苦，去了什么也不會(huì)，還不如待在咱行里。”
“沒(méi)有咱行里，是你行，我不再服役了。”
女同事愣了一下：“哇，你這么勇敢？”
隨后她想我講了講。在局里，各個(gè)科室，對(duì)于工作，很少交流。以至于A銀行發(fā)給第一科室的文件，第二科室恰好也需要的時(shí)候，第二科室并不去找第一科室，而是去找A銀行。除了一件事以外——不良。
不良的指標(biāo)，是局里最上心，最頭疼的啦。從省里面下來(lái)的消息，就是今年務(wù)必要盡全力壓制。誰(shuí)也不能掉鏈子。12月底要保證全年數(shù)據(jù)明顯好于去年。等到這個(gè)消息傳到市里，再下發(fā)給各個(gè)銀行，往往就會(huì)變成11月底就要保證全年數(shù)據(jù)明顯好于去年。12月底必須與11月底完全一致，不得有誤。事實(shí)上，局里恨不得把明年的所有數(shù)據(jù)都先列出來(lái)，然后下發(fā)——“確保每個(gè)月數(shù)據(jù)精確控制在此上下1%，每月數(shù)據(jù)環(huán)比好于去年同期，不得有誤”
二
年初的時(shí)候，有一撥從中央和省城特派員組成的檢查隊(duì)伍，曾在本地駐扎了超過(guò)2個(gè)月。就是為了全面調(diào)研這所重工業(yè)城市的經(jīng)濟(jì)底數(shù)。第一小分隊(duì)，去了當(dāng)?shù)爻菂^(qū)的農(nóng)商銀行，工作量48小時(shí)，休息了5天后，離開(kāi)了。
為什么呢，因?yàn)檗r(nóng)商行天不怕地不怕，你來(lái)檢查我干架。換句話說(shuō)，就是無(wú)比硬氣。據(jù)說(shuō)檢查團(tuán)到的第一天，有關(guān)行領(lǐng)導(dǎo)出席見(jiàn)面大會(huì)，就說(shuō)：“這個(gè)，我們行形勢(shì)嚴(yán)峻，希望各位領(lǐng)導(dǎo)多多向上級(jí)反映我們的困難。我們的經(jīng)營(yíng)狀況極差。”
一個(gè)有關(guān)于監(jiān)管的說(shuō)法是——監(jiān)管部門總覺(jué)得自己規(guī)定的是不得操作的上線，而被監(jiān)管單位則總在找監(jiān)管允許操作的底線。或者說(shuō)，監(jiān)管沒(méi)說(shuō)不讓做的，應(yīng)該都可以做，但事實(shí)卻是，監(jiān)管點(diǎn)頭允許做的，很多銀行才敢做。當(dāng)然這些銀行勢(shì)必要落伍的。
監(jiān)管的人，肯定了該農(nóng)商行的態(tài)度。但他們心底里，是帶著一個(gè)數(shù)據(jù)下來(lái)調(diào)研的，而這個(gè)數(shù)據(jù)，在農(nóng)商行這里，就是實(shí)際不良率在12%至13%。
農(nóng)商行領(lǐng)導(dǎo)接著說(shuō)：“我們行預(yù)計(jì)會(huì)有20%的不良，而且持續(xù)攀升。”
這一語(yǔ)可擊垮了監(jiān)管部門
于是檢查人員變成了社區(qū)大媽知心姐姐，開(kāi)始不斷開(kāi)導(dǎo)：“特殊時(shí)期，咱們不能這樣放棄哦，要相信自己，要多加努力啊，我相信你們，咱們這個(gè)行，咱們這個(gè)市的人民，在我心里一直都是踏實(shí)肯干的，再苦再難，一堅(jiān)持，總能挺過(guò)去的！來(lái)來(lái)來(lái)，你先把12%不良率這個(gè)確認(rèn)書(shū)簽一下”。
另一波，則來(lái)到了這家城商行。
開(kāi)始的套路都是完全一樣的，甚至可以說(shuō)是十分平淡的。直到使出了那一招終極大拷問(wèn)：“你們的實(shí)際不良，能有多少？”
“就是1.9%呀，和我們賬面說(shuō)的一樣一樣的，我們沒(méi)有隱瞞?！?/p>
檢查人員迅速交換了一下眼神，露出了鬼魅的微笑：“好，讓我們查查看”。
整整41天軟磨硬泡的日子里，說(shuō)著違心的真話，對(duì)著鐵證說(shuō)最自然的假話。這樣的事，不知道做了多少回。終于把我負(fù)責(zé)的檢查人員熬得犯了高血壓，住進(jìn)了醫(yī)院。那天我沒(méi)有加班，開(kāi)心又踏實(shí)的睡了一覺(jué)。第二天，行里上下，我熬鷹之王的美名遠(yuǎn)播，再也沒(méi)有檢查人員來(lái)找過(guò)我。
三
最終，這個(gè)城商行堅(jiān)持了下來(lái)，對(duì)于檢查人員出具的事實(shí)確認(rèn)書(shū)，沒(méi)有簽一個(gè)字。完美繼承了革命先烈的衣缽，寧死不屈了一回。現(xiàn)在想來(lái)，我真的不知道這一切究竟為何。掩蓋著被當(dāng)做秘密的錯(cuò)誤，炫耀著滿都是虛偽的成果，現(xiàn)在看，更像是懦弱。
最后的一夜，行領(lǐng)導(dǎo)堅(jiān)持請(qǐng)所有檢查人員一起就餐。山東人最愛(ài)的半自殺式酒場(chǎng)文化，又一次將要上演?！邦I(lǐng)導(dǎo)隨意，我干三杯”這不是喝酒，這是自殘，自殘的目的只有一個(gè)，就是乞討信任?！拔沂莻€(gè)直腸子，沒(méi)心眼，就是尊重領(lǐng)導(dǎo)，讓我喝酒我就喝三個(gè)，只要你愿意就行。都是您一句話的事兒”。我至今還是很難理解山東人對(duì)于“仗義”這個(gè)詞的癡迷。
好在檢查人員堅(jiān)持住了，沒(méi)有被情義迷惑，理智的拒絕了勸酒。當(dāng)然，這一趟兩個(gè)多月的檢查，也沒(méi)有什么值得邀功的成果。
而此銀行，則繼續(xù)為大量垃圾企業(yè)繼續(xù)埋單。如今不到這個(gè)城市其他所有銀行平均不良率4分之一的“偉大數(shù)據(jù)”熠熠生輝。
臨近年底，這個(gè)數(shù)據(jù)保衛(wèi)大戰(zhàn)，更不能出問(wèn)題。
可今年放得款都是垃圾，不良多的猶如春日柳絮，那該怎么辦呢？
簡(jiǎn)單的很
第一，我們是企業(yè)，不是事業(yè)單位。我們的會(huì)計(jì)要權(quán)責(zé)發(fā)生制。發(fā)出去的款，利率都是10%，賬面利潤(rùn)，立刻高的不得了，而且，每年想漲多少完全自己控制，到時(shí)候還不了利息，就掛一部分到表外嘛?；蛘?，再給他貸點(diǎn)兒還利息用的款！
第二，我們是銀行，不是一般公司。找個(gè)資管公司，把不良給他們，簽個(gè)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，然后不良不就能掛到應(yīng)收賬款啦。
但掛了帳，也得有現(xiàn)金進(jìn)來(lái)啊。
那就讓資產(chǎn)管理公司付款。
于是，最核心的問(wèn)題來(lái)了——資產(chǎn)管理公司，可都是空手套白狼的特權(quán)階級(jí)。
四
四大AMC會(huì)自己拿錢出來(lái)買不良啊？人家才沒(méi)那么傻呢。位于金融產(chǎn)業(yè)鏈的高端位置，就必須做一個(gè)精明的金融商人，這其中最大的特點(diǎn)就是——花別人的錢，辦自己的事。
換句話說(shuō)，AMC收購(gòu)銀行的不良，得銀行自己出錢，我再買走。然后，你們銀行要是找到其他買家（銀行不好直接賣給其他買家，因?yàn)橘Y產(chǎn)管理公司才可以以打折價(jià)格購(gòu)買銀行不良資產(chǎn)——特許經(jīng)營(yíng)），或者我有下家早就看好了這個(gè)資產(chǎn)包里的東西了，AMC轉(zhuǎn)手再賣出去只不過(guò)，無(wú)論哪種方式，下家買走的時(shí)候，用的往往都是這家銀行的出的錢。
一進(jìn)一出，費(fèi)用到手。進(jìn)進(jìn)出出，猶如貿(mào)易差價(jià)，利潤(rùn)滾滾而來(lái)。
然而，現(xiàn)在的不良資產(chǎn)對(duì)應(yīng)的企業(yè)，實(shí)在太破，別說(shuō)找下家，送人都快沒(méi)人要了。偌大的工廠通常是這樣的：老人，廢墟，狗。生銹的設(shè)備躺在巨大的車間里，老頭負(fù)責(zé)看著工廠的大門，順便在工廠空地種種菜，養(yǎng)養(yǎng)狗。
這樣的不良，不好賣啊，只能讓AMC在持有在手中了。這樣一來(lái)沒(méi)有了下家。銀行，怎么出錢呢
金融商人的偉大智慧來(lái)了。
首先，銀行雖然不能隨便做投資，但是可以購(gòu)買利率債。于是，銀行的投行同業(yè)市場(chǎng)部門，與券商簽訂一份資管協(xié)議，由銀行出錢，設(shè)立這個(gè)資管計(jì)劃，投入了A億元，這A億元，是為了處理B億元的不良貸款的。注意A一定是大于B的。
為什么呢，因?yàn)锳億元的資管計(jì)劃，要購(gòu)買大量的國(guó)債央行票據(jù)等利率債。然后這部分利率債，會(huì)被以資管計(jì)劃的名義在市場(chǎng)上做正回購(gòu)，或者不斷進(jìn)行質(zhì)押融資，比如質(zhì)押率85%。如此一來(lái)，資管計(jì)劃里就有了1.85A億元的資產(chǎn)，質(zhì)押融資回來(lái)的可是現(xiàn)金呀，現(xiàn)金，就可以拿來(lái)去向AMC公司購(gòu)買不良信貸資產(chǎn)收益權(quán)了。
此時(shí)，AMC公司將賣出信貸收益權(quán)所獲得的資金，再交給銀行作為購(gòu)買不良貸款的支付款項(xiàng)。這就是為什么，剛剛銀行要把不良貸款掛到應(yīng)收賬款啦。簽訂債權(quán)轉(zhuǎn)讓必須在前，而簽訂合同的時(shí)候，AMC是不可能付款的，因?yàn)橘Y金還沒(méi)能轉(zhuǎn)完那一圈，完成華麗的轉(zhuǎn)身呢。這就是兩次嵌套，防穿透。
當(dāng)然了，券商購(gòu)買AMC的不良收益權(quán)同時(shí)，一定會(huì)要求AMC簽署遠(yuǎn)期互換協(xié)議，幾年后，你AMC得保證把這些不良收回來(lái)。而AMC更是要銀行簽好抽屜承諾，同樣的期限內(nèi)，保證銀行要把這些不良都全部處理完。
您覺(jué)得能處置完嗎？
“撒把土，迷迷外人眼吧”銀行家們說(shuō)，“撐多久算多久，到時(shí)候，再想辦法?！?/p>
在我走前，15億的合同正在簽訂中，AMC的朋友忙的不亦樂(lè)乎。這家包含保潔后勤不過(guò)50人的公司，今年的賺錢據(jù)說(shuō)能達(dá)到2億，拋去他們的成本（出差和找關(guān)系就是最大成本），人均也是幾百萬(wàn)呢。賺甲方的錢，讓甲方自己仗義去吧。
