人工智能在金融領(lǐng)域的最大潛力是什么？

就金融領(lǐng)域而言，人工智能屬于fintech（financial technology）一系列技術(shù)創(chuàng)新中的一種，可界定為是基于大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、區(qū)塊鏈等技術(shù)全面應(yīng)用于支付清算、借貸融資、財(cái)富管理、零售銀行、保險、交易結(jié)算等金融領(lǐng)域。實(shí)現(xiàn)金融+科技高度融合
人工智能在以下三個方面“跑贏”時間：

• 快速吸收信息，將信息轉(zhuǎn)化為知識的能力。人工智能在對文本、語音和視頻等非結(jié)構(gòu)化信息的獲取方面出現(xiàn)較大飛躍，人類手工手機(jī)、整理、提取非結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)中有用信息的能力已步入人工智能程序，特別是文本信息。
• 在領(lǐng)域建模和大數(shù)據(jù)分析基礎(chǔ)上預(yù)測未來的能力。時間最本質(zhì)的屬性就是其箭頭的不可逆。未來是不確定的，但又是有規(guī)律可循的。
• 在確定規(guī)則下優(yōu)化博弈策略的能力。價值交換領(lǐng)域充滿了博弈，博弈皆需解決局勢判斷和最有對策搜索兩個基本問題。人工智能由于人類，第一因?yàn)槿斯ぶ悄芸梢员热烁浞值貙W(xué)習(xí)有史以來的所有公開數(shù)據(jù)；第二，人工智能可以比人更充分地利用離線時間采用左右互博來增強(qiáng)學(xué)習(xí)策略；第三，人工智能可以幾萬臺帶腦共同協(xié)作，相對于幾萬人的協(xié)作而言不存在人類面對利益考量以及各種不淡定乃至貪婪的表現(xiàn)。所以人工智能在博弈環(huán)節(jié)的普遍應(yīng)用，也是一個必然的趨勢。
  量化投資已有實(shí)際案例，對標(biāo)全球，世界最大的對沖基金橋水聯(lián)合在2013年開啟一個新的人工智能團(tuán)隊(duì)。Rebellion Research運(yùn)用機(jī)器學(xué)習(xí)進(jìn)行量化資產(chǎn)管理于2007年推出了第一個純投資基金。今年9月末安信證券開發(fā)的A股機(jī)器人大戰(zhàn)5萬投資者的結(jié)局揭曉，從6月1日至9月的三個月里，以24.06%（年化96%）的累計(jì)收益率戰(zhàn)勝了98%的用戶。機(jī)器人運(yùn)作模式是先從基本面、技術(shù)面、交易行為、終端行為、互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)信息、第三方信息等衍化成一個因子庫，屬于數(shù)據(jù)準(zhǔn)備過程，將因子數(shù)據(jù)提煉生成訓(xùn)練樣本，然后選取機(jī)器學(xué)習(xí)算法進(jìn)行建模訓(xùn)練，最后保留有效因子生成打分方程輸出組合。

機(jī)器人大數(shù)據(jù)量化選股較人類從基本面、公司財(cái)務(wù)等方面挑選因子量化選股而言更偏向從基本面、技術(shù)、投資者情緒行為類等方面挑選因子，對IT技術(shù)、數(shù)據(jù)處理技術(shù)的要求較高。

在智能投顧方面（智能金融管家）也已有初步的運(yùn)用。廣義的智能投顧，考慮投資者的財(cái)務(wù)情況對其進(jìn)行個人財(cái)富精算配置，比如統(tǒng)籌考慮支票、儲蓄、投資和養(yǎng)老保險。對于偏好主動進(jìn)行資產(chǎn)管理的投資者，智能投顧能夠根據(jù)投資者的問題，智能的分析海量信息給出答案。從國外的實(shí)踐來看，智能投顧產(chǎn)品主要有投資推薦、財(cái)務(wù)規(guī)劃和智能分析三種。具體應(yīng)用案例如下：1）摩羯投顧：招商銀行發(fā)布 APP 5.0，“摩羯智投”成為最大看點(diǎn)。摩羯智投運(yùn)用機(jī)器學(xué)習(xí)算法，試圖整合招商銀行十多年財(cái)富管理實(shí)踐及基金研究經(jīng)驗(yàn)，并在此基礎(chǔ)上構(gòu)建以公募基金為底層資產(chǎn)，全球范圍配置的“智能基金組合配置服務(wù)”。在利率市場化尾聲之際，摩羯智投的問世，標(biāo)志著銀行等金融機(jī)構(gòu)應(yīng)對“儲蓄搬家”的應(yīng)對。對標(biāo)海外智能投顧的資產(chǎn)管理規(guī)模已經(jīng)從2012年幾乎為零增加到2015年底的187億美元。AT Kearney預(yù)測，未來五年，機(jī)器人投顧的市場復(fù)合增長率將達(dá)到68%，到2020年，機(jī)器人投顧資產(chǎn)管理規(guī)模將突破2.2萬億美元。2）智能報(bào)告：人工智能能夠自動搜集企業(yè)公告、上百萬份研報(bào)、維基百科等公開知識庫等披露信息后通過自然語言處理和知識圖譜來自動生成報(bào)告。速度為0.4秒/份，60分鐘即可生成全市場9000份新三板掛牌公司報(bào)告，在時空上的優(yōu)勢由此得以體現(xiàn)。3）信用卡還款：截至2015年末，全國人均持有銀行卡3.99張，現(xiàn)代消費(fèi)模式中，人們已習(xí)慣了信用卡或者手機(jī)綁定信用卡進(jìn)行消費(fèi)。一人多卡的現(xiàn)象有時會讓持卡人忘記按時還款，逾期不還款的高額滯納金會讓用戶產(chǎn)生損失。此類情況下人工智能能夠?qū)⒂脩羲械男庞每泄芾?，幫助用戶在不同的還款期內(nèi)合理安排資金，以支付最少的滯納金。若賬戶沒有余額的情況發(fā)生，開發(fā)公司會提供比信用卡公司利率更低的貸款，幫助用戶還信用卡賬單。

人工智能乃至金融科技的創(chuàng)新，是對金融市場、金融機(jī)構(gòu)以及金融服務(wù)供給產(chǎn)生重大影響的新業(yè)務(wù)模式、新技術(shù)應(yīng)用、新產(chǎn)品服務(wù)。他與傳統(tǒng)金融并不是相互競爭的關(guān)系，而是以技術(shù)為紐帶，相信未來將為有更多人工智能的應(yīng)用場景出現(xiàn)，讓傳統(tǒng)金融行業(yè)擯棄低效、高成本的環(huán)節(jié)從而形成良性生態(tài)圈循環(huán)。