解讀“財(cái)務(wù)報(bào)告”之《資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表之間聯(lián)系》
通過前面章節(jié)，我們解讀了《資產(chǎn)負(fù)債表》、《利潤表》、《現(xiàn)金流量表》三大報(bào)表。
三大報(bào)表之間不是獨(dú)立的，它們之間是相互聯(lián)系的，并且從不同方面來展示企業(yè)的情況。
我們看看海天味業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表：
我們可以看到2015年底，海天味業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表中“盈余公積”與“未分配利潤“之和為48.15億元。
到2016年底，此兩項(xiàng)之和為60.41億元。即2016年比2015年多12.26億元。那這12.26億是怎么來的呢？為什么會多了那么多錢呢？
看一下利潤表：
我們看到海天味業(yè)2016年歸母凈利潤為28.43億元
我們知道在2016年分配了16.24的現(xiàn)金分紅。
所以2016年的歸母凈利潤28.43億元減去2016年分掉的16.24現(xiàn)金，還剩12.19億元。這個金額與資產(chǎn)負(fù)債表中“盈余公積”和“未分配利潤”的增加額差基本一致，這也說明利潤表與資產(chǎn)負(fù)債表之間聯(lián)系。
凈利潤=（期末盈余公積+期末未分配利潤）+本期已實(shí)施的分紅-（期初盈余公積+期初未分配利潤）
公司賺錢，就會增加股東權(quán)益；公司虧錢，就會減少股東權(quán)益。因此資產(chǎn)負(fù)債表的恒等式也可以寫成這樣：資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益+收入-費(fèi)用。此公式是動態(tài)表達(dá)式。
這個動態(tài)表達(dá)式就把資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表聯(lián)系在一起了，其還有一個重要的作用，揭示了財(cái)務(wù)造假的思路。
根據(jù)動態(tài)表達(dá)式，如果一家公司要虛增利潤，那么他必定要虛減少=負(fù)債或虛增資產(chǎn)。虛減負(fù)債是不易的，因?yàn)樘摐p負(fù)債需要債權(quán)人的配合。
所以大部分造假會選擇虛增資產(chǎn)，可以說虛增利潤就會虛增資產(chǎn)，所以資產(chǎn)負(fù)債表對于財(cái)務(wù)打假很重要。
資產(chǎn)負(fù)債表與利潤表有著密切聯(lián)系，現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表的聯(lián)系更加密切。
資產(chǎn)負(fù)債表與現(xiàn)金流量表的聯(lián)系：
海天味業(yè)2016年比2015年增加6.78億，這6.78億元是怎么來的？看一下合并現(xiàn)金流量表：
現(xiàn)金流量表具體反映了這增加6.78億中所有現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物的具體變化情況。
2016年海天味業(yè)現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加6.81億，與6.78億有一點(diǎn)差別，主要是有一小部分資金使用受到限制。
利潤表和現(xiàn)金流量表之間的聯(lián)系：
2016年“營業(yè)收入”為124.59億，2016年“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”為152.61億。此兩者有什么聯(lián)系呢？
以下等式說明：
銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金=營業(yè)收入+增值稅銷項(xiàng)稅額+應(yīng)收賬款本期減少額（期初余額-期末余額）+應(yīng)收票據(jù)本期減少額（期初余額-期末余額）+預(yù)收款項(xiàng)本期增加額（期初余額-期末余額）+-特殊調(diào)整業(yè)務(wù)
“凈利潤”和“經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額”之間的關(guān)系：
經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額=凈利潤+不影響經(jīng)營活動現(xiàn)金流量但減少凈利潤的項(xiàng)目-不影響經(jīng)營活動現(xiàn)金流量但增加凈利潤的項(xiàng)目+與凈利潤無關(guān)但增加經(jīng)營活動現(xiàn)金流量的項(xiàng)目-與凈利潤無關(guān)但減少經(jīng)營活動現(xiàn)金流量的項(xiàng)目
以上兩個等式，了解一下就好，其實(shí)有點(diǎn)讓人費(fèi)解的，不用掌握。我們只要知道一點(diǎn)：現(xiàn)金流量表與利潤表和資產(chǎn)負(fù)債表之間有緊密的聯(lián)系，因此看財(cái)報(bào)時，需要三張報(bào)表結(jié)合起來分析。
為了方便理解三張報(bào)表是如何聯(lián)系，我們舉例子說明：
甲乙投資了500萬成立一家公司。
股東投資的500萬就反映在資產(chǎn)負(fù)債表的股東權(quán)益下的“注冊資本”科目下。同時這500萬也反映在資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)項(xiàng)下的“貨幣資金”科目中。
公司要買設(shè)備，向銀行貸款300萬，這300萬就記錄在資產(chǎn)負(fù)債表下的“長期借款”科目下。同時這300萬反映在現(xiàn)金流量表的“取得借款收到的現(xiàn)金”科目中。
公司為了生產(chǎn)產(chǎn)品、需要建廠房、買設(shè)備等，花了500萬，這些錢就反映在現(xiàn)金流量表投資活動項(xiàng)下的“購建固定資產(chǎn)無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金”科目中。
廠房、設(shè)備就會反映在資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)項(xiàng)下的“固定資產(chǎn)”科目中，同時資產(chǎn)負(fù)債表中的“貨幣資金”科目減少500萬。
有了廠房、設(shè)備，還要雇生產(chǎn)工人與購買原材料。假設(shè)購買材料80萬，招人花20萬，那這些錢就會反映在現(xiàn)金流量表經(jīng)營活動項(xiàng)下的“購買商品、接收勞務(wù)支付的現(xiàn)金”科目。
人員工資、買原材料的錢同時反映在利潤表和資產(chǎn)負(fù)債表中
生產(chǎn)人員工資反映在利潤表的“營業(yè)成本”科目中，管理人員的工資反映在利潤表的“管理費(fèi)用”科目中。原材料在資產(chǎn)負(fù)債表中反映“存貨”科目，同時資產(chǎn)負(fù)債表的“貨幣資金”科目減少100萬。
產(chǎn)品生產(chǎn)出來被賣掉，獲得200萬的收入。這200萬收入反映在利潤表的“營業(yè)收入”科目中，并且資產(chǎn)負(fù)債表中的“存貨”科目減少80萬。
收入有兩種形式，一種是現(xiàn)金，現(xiàn)金150萬；一種是應(yīng)收賬款，金額為50萬。
那收入的150萬現(xiàn)金會反映在現(xiàn)金流量表的“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”科目。
同時資產(chǎn)負(fù)債表中的“貨幣現(xiàn)金”科目增加150萬。收入的應(yīng)收賬款部分會反映在資產(chǎn)負(fù)債表的“應(yīng)收賬款”科目。
公司到年底凈利潤賺了200萬，凈利潤會增加股東權(quán)益，反映在“未分配利潤”科目。
公司累積500萬的未分配利潤之后，公司決定分紅200萬，分紅的錢會在現(xiàn)金流量表的“分紅支付的現(xiàn)金”科目中反映。
同時這些被分掉的錢也會減少“未分配利潤”和“貨幣資金”科目200萬，并反映在資產(chǎn)負(fù)債表。
以上便是講述了三大報(bào)表之間的聯(lián)系，其實(shí)還是要細(xì)細(xì)閱讀，并長期付諸實(shí)踐才能建立立體的知識框架，剛開始接觸會讓人產(chǎn)生云里霧里的感覺。
下一節(jié)我們將講述如何通過23步三位一體去讀懂一家企業(yè)，敬請期待。
