會(huì)買(mǎi)的是兒子，會(huì)賣(mài)的時(shí)爸爸，會(huì)空倉(cāng)的爺爺。
股市中，我們常?？梢远虝r(shí)間盈利，大多數(shù)人很難長(zhǎng)期盈利，關(guān)鍵不是找不到好的股票，長(zhǎng)期盈利的關(guān)鍵其實(shí)是要學(xué)會(huì)止損。只有學(xué)會(huì)了止損，才能保得住勝利的果實(shí)。也才能實(shí)現(xiàn)持續(xù)的積累。不然即使有很多的盈利，可能一次不小心，就可能功虧一簣。這樣的例子太多了。
那么關(guān)鍵是如何止損呢？

止損的目的？

一 防止超預(yù)期虧損

這一點(diǎn)其實(shí)比較簡(jiǎn)單，但操作起來(lái)有點(diǎn)難。簡(jiǎn)單就是，我們?cè)O(shè)定一個(gè)止損點(diǎn)，比如下跌4%賣(mài)出一半，下跌5%，全部賣(mài)出。這樣就能控制虧損不超過(guò)5%。但實(shí)際過(guò)程中，我們常常在下跌后，會(huì)期望反彈。不愿意按紀(jì)律操作。最終導(dǎo)致虧損擴(kuò)大，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)5%。比如最近3月5日，買(mǎi)入了中芯國(guó)際，但是設(shè)定的止損點(diǎn)是5%，但自己并沒(méi)有及時(shí)操作。導(dǎo)致目前虧損在達(dá)到9%。因?yàn)樽邉?shì)不及預(yù)期后，常常不愿意隨行就市。也會(huì)找出很多的理由，不愿賣(mài)出。
對(duì)策：
1 最好的辦法就是進(jìn)行自動(dòng)止損交易。每次買(mǎi)入的同時(shí)，設(shè)定一個(gè)止損單。一旦達(dá)到止損點(diǎn)，自動(dòng)賣(mài)出。
2 專(zhuān)門(mén)訓(xùn)練止損。比如一個(gè)月內(nèi)，我們只關(guān)注一件事，止損的操作。而不過(guò)多關(guān)心盈利與否，刻意訓(xùn)練。形成條件方式。

二 如何通過(guò)止損止盈

這個(gè)也是容易忽視的一個(gè)問(wèn)題。在一只票上，我們常常會(huì)吊死。從一開(kāi)始盈利，到后面加倉(cāng)，沒(méi)及時(shí)出局，最終在行情反轉(zhuǎn)后，反而最終虧損，甚至巨虧。特別是盈利后，我們就會(huì)決定有心理安全墊，這時(shí)候?qū)τ谙碌妥兊貌荒敲疵舾?。最終好事變成壞事。
對(duì)策：追蹤式動(dòng)態(tài)止損
這個(gè)是學(xué)了張水牛的方法。比如買(mǎi)入一只20元的票。我們?cè)O(shè)定止損點(diǎn)18元。但后面這只票陸續(xù)上漲到22，26，30.那這個(gè)時(shí)候，我們就需要設(shè)定一個(gè)動(dòng)態(tài)的止損點(diǎn)，比如22的時(shí)候設(shè)為20，30的時(shí)候，設(shè)定為28.這樣但形式發(fā)生反轉(zhuǎn)的時(shí)候，我們就能及時(shí)的賣(mài)出，實(shí)現(xiàn)止盈。而不是像拋物線(xiàn)一樣，落回遠(yuǎn)點(diǎn)。這也是我之前美股大賺100個(gè)，但最終回到原點(diǎn)的一個(gè)教訓(xùn)。當(dāng)時(shí)如果設(shè)定動(dòng)態(tài)止損，就能將收益落袋為安。

三 防止因?yàn)橹箵p，過(guò)早出局。

這一點(diǎn)很有意思，成長(zhǎng)性的票。波動(dòng)往往也很大。比如我2018年就買(mǎi)過(guò)英偉達(dá)，可是因?yàn)槎虝r(shí)波動(dòng)造成了損失，就很快放棄了。而英偉達(dá)從2018到現(xiàn)在至少漲了50倍。想想也要拍斷大腿了。不然現(xiàn)在就可以退休了。哈哈。其實(shí)不單單是英偉達(dá)，包括特斯拉等。最終沒(méi)能牽手，迎來(lái)甜蜜時(shí)刻。
這就需要能夠跳出短期的波動(dòng)，能夠看到長(zhǎng)期的價(jià)值。這一點(diǎn)其實(shí)是挺難的，需要長(zhǎng)期的修煉。如同孫正義，曾經(jīng)差點(diǎn)收購(gòu)英偉達(dá)，但后來(lái)決定已經(jīng)賺了不少，半路就賣(mài)了。結(jié)果錯(cuò)過(guò)了后期英偉達(dá)持續(xù)的大漲。
對(duì)策：判斷長(zhǎng)期價(jià)值，持續(xù)關(guān)注。
首先我們可以持續(xù)修煉自己對(duì)一個(gè)行業(yè)的理解，看需求的變化，行業(yè)趨勢(shì)，公司競(jìng)爭(zhēng)力，管理團(tuán)隊(duì)的實(shí)力等等?？傊褪悄芘袛嘁粋€(gè)公司長(zhǎng)期的價(jià)值，是否具有強(qiáng)大的增長(zhǎng)性。如果判斷出有很好的增長(zhǎng)性。那么我們就可以買(mǎi)入。同時(shí)對(duì)于短期的波動(dòng)，我們依然可以用第一點(diǎn)和第二點(diǎn)，進(jìn)行止損。避免賬面上短期過(guò)大的虧損。但同時(shí)留一點(diǎn)觀(guān)察倉(cāng)。這樣可以持續(xù)的關(guān)注。一點(diǎn)發(fā)現(xiàn)業(yè)績(jī)反轉(zhuǎn)，研究清楚原因后，就可以建倉(cāng)買(mǎi)入。最終可以不錯(cuò)過(guò)大牛股。同時(shí)和短期的操作邏輯也自洽。不過(guò)這一點(diǎn)，實(shí)操需要反復(fù)的修煉。

以上就是關(guān)注止損的三點(diǎn)想法和對(duì)策，屬于投資系統(tǒng)的關(guān)鍵一個(gè)子系統(tǒng)。