有這么一個(gè)有趣的模型——馬車夫模型，說的是一個(gè)人的行為，是由車夫、白馬、黑馬共同決定的。
其中，白馬代表了情緒，黑馬代表了本能，車夫代表了理性，車子的行進(jìn)軌跡代表了人的最終行為。
也就是說，人們的行動(dòng)，是由理性、情緒、本能來共同決定。而具體是如何行動(dòng)，由車夫、白馬和黑馬互相角力而定。
黑馬（本能）是與生俱來的，是刻在人類基因里的條件反射，也是從猿猴時(shí)代開始的老祖宗留給我們的“寶貴遺產(chǎn)”。
例如人看到蛇或老虎，會(huì)拔腿就跑，因?yàn)椴欢门艿奈锓N，基因都沒資格留下來。哪怕是一個(gè)嬰兒，“這輩子”從來沒見過蛇，也會(huì)本能地產(chǎn)生恐懼。而嬰兒看到比蛇危險(xiǎn)百倍的手槍，就一點(diǎn)都不覺得害怕，甚至竟然還覺得好玩。因?yàn)槭謽屖沁€未寫進(jìn)基因里的新東西。
當(dāng)然本能也會(huì)帶來一些壞處。在物質(zhì)稀缺的時(shí)代，人碰到糖分就會(huì)本能性多吸收一些存儲(chǔ)起來，這也導(dǎo)致了在物質(zhì)豐富的當(dāng)代的肥胖病。
本能反應(yīng)，是一種下意識(shí)的決策行為，是人類在生存挑戰(zhàn)中進(jìn)化出來的應(yīng)激能力，它可以減少我們思考和決策的時(shí)間，讓我們快速應(yīng)對(duì)應(yīng)對(duì)各種突發(fā)情況以及生存挑戰(zhàn)，更好地存活。
白馬（情緒）是生物對(duì)于外界刺激的生理反應(yīng)之一，身體反應(yīng)在前，情緒體驗(yàn)在后。外界刺激引發(fā)神經(jīng)系統(tǒng)的一系列活動(dòng)，產(chǎn)生生理上的反應(yīng)，進(jìn)而導(dǎo)致了情緒。
嚴(yán)格來講，造成情緒反應(yīng)的直接原因不是外部事件，而是我們對(duì)這個(gè)事件的判斷。
吳伯凡在《認(rèn)知方法論》中提到：認(rèn)知是一個(gè)產(chǎn)品，我們?nèi)耸且粋€(gè)認(rèn)知的生產(chǎn)線，你得出的任何認(rèn)知都反映出你的認(rèn)知生產(chǎn)系統(tǒng)的特點(diǎn)。
又有一個(gè)有趣的ABC理論：A（adversity，逆境）是一個(gè)客觀的東西，B（belief，信念）是一個(gè)主觀的東西，最后的C（consequence，結(jié)果）又是不一樣的。不同的人，在面對(duì)同樣的A時(shí)，因?yàn)楸е煌腂，就會(huì)產(chǎn)生不一樣的C。
例如男女之間交往時(shí)，女方如果認(rèn)為“男方及時(shí)回復(fù)信息很重要”，那么當(dāng)男方忘了回復(fù)信息時(shí)，女方會(huì)委屈、生氣甚至暴怒而分手。反過來女方忘記回復(fù)，很可能就啥事沒有。
ABC理論告訴我們，比目標(biāo)更重要的是面對(duì)目標(biāo)，由于解釋體系不一樣，最終的結(jié)果可能是竟然完全相反的。并且，結(jié)果還會(huì)反過來，喂養(yǎng)你的解釋體系。
車夫（理性）是通過調(diào)動(dòng)注意力來分析和解決問題。它比較慢，但不容易出錯(cuò)。
壞消息是，車夫天生能力是比較弱的，而黑馬、白馬天然就很強(qiáng)大，一不小心就讓馬車任由黑白馬肆虐而胡亂狂奔。尤其是孩童，理性能力很弱，沒有好吃的、沒去游樂園就哭，此時(shí)完全是黑白馬在主導(dǎo)行為。因此我們有時(shí)候會(huì)評(píng)價(jià)一些成年人：“你就像個(gè)小孩子一樣”。
車夫要駕馭馬，但是如果馬一直不聽話，兩者就會(huì)僵持不下，直到一方最終屈服。
好消息是，車夫的能力是可以訓(xùn)練的。通過學(xué)習(xí)，不斷訓(xùn)練ABC中的B，并且通過好的C來持續(xù)反哺。
介紹完馬車夫模型，回到熟悉的投資話題。
為什么絕大多數(shù)的人，無法從投資市場(chǎng)中賺到錢，甚至是穩(wěn)定盈利？根本原因在于，投資市場(chǎng)是一個(gè)反人性的領(lǐng)域。
什么是人性？人性在投資里的表現(xiàn)就是：貪婪、恐懼、嫉妒、從眾、自欺欺人、自負(fù)、妥協(xié)等等。
貪婪：所謂貪婪是對(duì)財(cái)富或利潤(rùn)過度的、無節(jié)制的、通常應(yīng)受譴責(zé)的占有欲。貪婪可以壓倒理性，直到付出代價(jià)。
恐懼：恐懼是一種過度憂慮，妨礙了投資者采取本應(yīng)采取的積極行動(dòng)?；蛘哒f“懦弱得讓人失去了相信道理的勇氣”。
嫉妒：收益不只看自己的，也看別人的。賺10%看到別人賺100%不開心，虧1%看到別人虧10%反而舒服了。
從眾：從眾是一種強(qiáng)大的心理裹挾力量，能夠讓人們放棄自己的獨(dú)立性和懷疑精神，去相信毫無意義的東西。
自欺欺人：自欺欺人是最簡(jiǎn)單的，因?yàn)槿丝偸窍嘈潘Ｍ摹?br>
自負(fù)：投資是一個(gè)滿是自負(fù)的世界，尤其是男性。
妥協(xié)：當(dāng)一種不正常的行為持續(xù)時(shí)間過長(zhǎng)時(shí)，投資者的信念會(huì)被擊穿并跟風(fēng)，此時(shí)已經(jīng)處于周期后期。
作為一個(gè)正常人，初入投資領(lǐng)域的時(shí)候，以上“七宗罪”必然多多少少都犯過。一旦買入，天天盯盤，漲了怕跌回去，跌了更是慌的一逼。完全是情緒在主導(dǎo)行為，任由馬車胡亂狂奔，不虧錢就沒天理了。
只有擺脫本能和情緒主導(dǎo)，替換成理性主導(dǎo)，才具備了穩(wěn)定盈利的必要非充分條件。
同樣以暴跌為例，看看三種行為模式的不同。
本能：慌不擇路趕緊出逃；
情緒：雖然沒有立即賣出，但忍受不了每天賬面虧損、面對(duì)未來不確定性的折磨最終賣出，一賣出情緒馬上恢復(fù)一半；
理性：客觀分析問題，是應(yīng)該止損還是黃金坑加倉(cāng)？
可以看出，本能和情緒沒得選擇，理性從可選擇性上來說，勝率就已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)領(lǐng)先。
持續(xù)提升車夫能力，馴化黑馬和白馬，不斷將理性轉(zhuǎn)化為情緒，進(jìn)而轉(zhuǎn)化為本能。如此才能好好駕馭雙馬，讓馬車持續(xù)走在正確的軌道上。
