? ? 理財規(guī)劃幫你建立一幅理財藍圖，有了這幅藍圖，你將清楚知道自己的人生你想要如何的安排。就像在蓋一棟建筑，事先已經(jīng)由建筑師把設(shè)計藍圖畫好，不僅把建筑依未來使用的功能性，先安排好內(nèi)部建物的配置、在安全與結(jié)構(gòu)安全上也都考慮到了，工人只要按圖施工就可以把大樓蓋好。而理財顧問的角色就如同建筑師，協(xié)助你、與你一起完成你的理財藍圖，在此圖上已經(jīng)把你的財務(wù)目標及如何完成的途徑標記在上面，讓你在做財務(wù)決策時可以有所依歸，讓你的人生夢想不再只是一個遙不可及的幻想。
? 努力辛苦打拼賺到人生一大筆錢，但不一定有能力守住這些錢，守住財富，現(xiàn)在人擁有很多財富，卻面臨財富傳承諸多難題，不過，這些難題都可以通過科學(xué)合理的保險規(guī)劃解決。
? ? ? 中國是典型的“新富”國家，也就是說中國大部分富裕家庭都是在改革開放近四十年間，抓住了經(jīng)濟快速發(fā)展機會，創(chuàng)造和積累了大量財富。其中，創(chuàng)辦企業(yè)創(chuàng)造財富占絕大多數(shù)，只有少部分為財富繼承。
? ? 中國創(chuàng)富一代實現(xiàn)從0到1，所有的時間精力都耗在創(chuàng)富上面，盡管積累了大量財富，但是在財富管理和財富傳承方面，缺乏相關(guān)的專業(yè)知識，經(jīng)驗值基本為零。當前，創(chuàng)富一代已經(jīng)完成了財富原始積累的使命，45%的創(chuàng)富一代在未來三年內(nèi)積極考慮財富傳承，如何實現(xiàn)創(chuàng)富、守富、傳富的平穩(wěn)過渡，打破“富不過三代”的魔咒，已經(jīng)成為中國富裕家庭關(guān)注的熱點。
? ? 不過，在中國，財富積累的時間短，大部分中國富裕家庭來不及將積累的財富進行有效管理。財富管理是由財富積累、財富保全和財富傳承組成。很多人認為，現(xiàn)在財富正處于上升期，應(yīng)全力追逐財富，資產(chǎn)保全和財富傳承并不重要，只有積累了巨額財富，才會考慮資產(chǎn)保全和財富傳承的問題?，F(xiàn)實是，錢是永遠賺不完的，并非完成了財富積累之后，才來考慮資產(chǎn)保全和財富傳承問題，而是應(yīng)該在財富積累的過程中，注重財富保全和財富傳承。企業(yè)和家庭資產(chǎn)隔離，家業(yè)不分，權(quán)屬不清。這是創(chuàng)富一代最為突出的特征。創(chuàng)富一代往往是白手起家，往往是舉全部身家，全心投入經(jīng)營，企業(yè)資產(chǎn)、家庭資產(chǎn)和個人資產(chǎn)混同，從心態(tài)上看，大部分中國企業(yè)家也沒有在企業(yè)資產(chǎn)和家庭資產(chǎn)之間筑起一道防火墻的意識。
? ? 中國改革開放短短四十年，經(jīng)濟高速成長讓大部分家庭積累了高額財富，盡管過去四十年間市場環(huán)境處于動態(tài)發(fā)展完善中，但是在財富積累的初始階段，由于法律不健全，創(chuàng)富一代在企業(yè)經(jīng)營方面留有一些灰色地帶的資產(chǎn)/負債權(quán)屬問題，在財富傳承過程中可能面臨風(fēng)險。
? ? 在資產(chǎn)配置方面，由于企業(yè)和家庭財富積累均處于發(fā)展初期，創(chuàng)富一代的資產(chǎn)往往集中在企業(yè)或房地產(chǎn)上，財富配置明顯分散化不足。
? ? 對于企業(yè)家來說，風(fēng)險始終伴隨整個創(chuàng)業(yè)過程，如果沒有及時將企業(yè)資產(chǎn)和家庭資產(chǎn)隔離，并在企業(yè)資產(chǎn)和家庭資產(chǎn)之間筑起一道防火墻，一旦企業(yè)發(fā)生不可逆的風(fēng)險，便會城池失火，殃及池魚。創(chuàng)造財富的初衷是為了讓家人生活更美好，如果拖著一家老小拼事業(yè)，企業(yè)經(jīng)營起起落落，家人生活顛沛流離，并非遠見和明智。
? ? 李嘉誠說過：“別人都說我很富有，擁有很多財富。其實真正屬于我個人的財富是給自己和親人買了足夠的保險。”這就是用保險將企業(yè)資產(chǎn)和家庭資產(chǎn)之間筑起一道防火墻的典型。
? ? 保險之所以能夠在企業(yè)資產(chǎn)和家庭資產(chǎn)之間筑起一道防火墻，最重要的是保險具有避債節(jié)稅的功能。注意，這里說的是保險的“避債節(jié)稅”，并不是說保險就可以“逃債逃稅”。事實上，并不是所有保險都可以避債節(jié)稅，根據(jù)《保險法》，只有以死亡為給付條件的人身險或者以生存利益為給付條件的終身壽險，才具備避債節(jié)稅的功能，如萬能險、分紅險、投連險就不具備避債節(jié)稅的功能。判斷一份保單是否具備將企業(yè)資產(chǎn)和家庭資產(chǎn)隔離的功能，主要滿足三個條件：資金來源是否合法；指定投保人；指定受益人。
? ? ? 舉個簡單的例子，如果一家企業(yè)經(jīng)營不善，負有巨額債務(wù)，瀕臨破產(chǎn)，這時候，企業(yè)主利用企業(yè)資產(chǎn)或個人資產(chǎn)購買了相關(guān)避債功能的人身險或終身壽險，這份保單也不具有避債功能，因為資金來源不合法，并背負著惡意轉(zhuǎn)移財產(chǎn)法律責(zé)任。
? ? 富人皆愛房地產(chǎn)，而且集中于房地產(chǎn)，很多人忘了“房子是用來住的”，房產(chǎn)稅即將落地，持有多套房產(chǎn)必然會導(dǎo)致稅負成本大大提升，并且可能出現(xiàn)稅負和租金倒掛現(xiàn)象，侵蝕已經(jīng)賺取的財富。我國遺產(chǎn)稅還在醞釀中，一旦落地，財富傳承的成本將大大提升。用財富傳承的思維來看，財富傳承肯定要比財富繼承的成本要低，因而，需要提前規(guī)劃，將稅負成本高的資產(chǎn)轉(zhuǎn)為稅負成本低的資產(chǎn)。在人生即將圓滿一刻，才想到將繼承資產(chǎn)轉(zhuǎn)為傳承資產(chǎn)，已然來不及，并負有逃稅的法律責(zé)任。
當前，國家緊盯躉交、高頻大額保單，也是為了防止企業(yè)經(jīng)營不善的情況下，企業(yè)主為逃債而惡意轉(zhuǎn)移財產(chǎn)，或者在財富傳承的過程中，是否有涉嫌逃稅的可能。因而，這需要企業(yè)主提前規(guī)劃，并且通過專業(yè)的保險代理人進行非常專業(yè)的保單設(shè)計，才能真正的將企業(yè)資產(chǎn)和家庭資產(chǎn)隔離，從而實現(xiàn)避債節(jié)稅功能。
婚姻資產(chǎn)保全
中國富裕家庭經(jīng)歷了時代和財富的快速變化，容易出現(xiàn)家庭關(guān)系問題，如家庭成員分散持股、婚姻變化及非婚生子女等復(fù)雜家庭關(guān)系，并引發(fā)財富分配矛盾，這其中以創(chuàng)富一代婚變和富二代婚變導(dǎo)致財富縮水、資產(chǎn)外流最為典型。
目前，我國采取夫妻財產(chǎn)共同原則，若屬于夫妻共同財產(chǎn)范圍的財產(chǎn)，離婚時一般以均等分割為原則。因此，如果企業(yè)和家庭資產(chǎn)混同，企業(yè)家婚變，就不僅僅是企業(yè)家個人的事。由于離婚過程中的資產(chǎn)分割，往往會對企業(yè)的發(fā)展造成負面影響，所以，創(chuàng)富一代要妥善處理好婚姻與家庭資產(chǎn)的關(guān)系，降低婚姻對企業(yè)經(jīng)營和財富帶來的風(fēng)險。
大家應(yīng)該還記得“土豆條款”。土豆網(wǎng)CEO王威700美元的離婚案，結(jié)果影響土豆上市前景，盡管歷經(jīng)波折，土豆網(wǎng)實現(xiàn)納斯達克上市，卻錯失最佳發(fā)展機會，最終土豆和優(yōu)酷合并。此后，創(chuàng)始人婚姻穩(wěn)定成為投資界的重要參考因素，甚至在投資協(xié)議中要求創(chuàng)始人結(jié)婚或離婚必須經(jīng)過董事會同意，這成為投資界著名的“土豆條款”。當然，“土豆條款”與婚姻自由法律沖突，不會獲得法律支持，但是不可否認的是越來越多的風(fēng)投或私募將創(chuàng)始人婚姻穩(wěn)定成為投資者的重要參考因素，以決定是否投資。
最近沸沸揚揚的王寶強和馬蓉婚變，盡管一年了資產(chǎn)分割還沒有定論，但是有一點是可以肯定的，道德歸道德，情感歸情感，法不容情，錢是王寶強賺的，卻不能讓馬蓉凈身出戶。如果王寶強再婚的話，如何保護自己的資產(chǎn)？事情發(fā)生在別人身上是故事，發(fā)生在自己身上是悲劇，同樣擁有巨額財富的你，如何保護好自己的資產(chǎn)，是不是值得大家考慮？
婚姻資產(chǎn)保全，可以簽署婚前資產(chǎn)協(xié)議，也可以簽署婚內(nèi)資產(chǎn)協(xié)議。不過，注重家庭和感情的中國人，一般情況下都不會選擇這兩種方式，更有甚者，大部分人連婚姻資產(chǎn)保全的意識和觀念都沒有。
規(guī)劃和不規(guī)劃有差異嗎？當然有。新聞大王默多克的離婚經(jīng)歷可以很好的說明規(guī)劃與不規(guī)劃的差異。在與第二任妻子安妮離婚的時候，默多克120億美元的身家，安妮只要求分走了17億美金，但她持有新聞集團的股份轉(zhuǎn)移到默多克沒有單方面修改權(quán)的家族信托的名下，也就是說剝奪了默多克獨自想要把自己的財富留給誰的權(quán)利。隨著時間的推移，安妮獲得的金錢也遠遠超過17億美金，默多克在這次離婚中付出了極大的代價。在后一段婚姻中，默多克提前做好了規(guī)劃。2013年他和鄧文迪的婚姻走到了盡頭，而在這一次的財產(chǎn)分割當中，鄧文迪卻沒有得到太多的東西，除了北京的一套四合院，曼哈頓的一套房產(chǎn)和兩個女兒的撫養(yǎng)費，一些小額的現(xiàn)金之外，并沒有獲得股份和信托基金的繼承權(quán)。
并非有了經(jīng)驗教訓(xùn)才想起要做婚姻資產(chǎn)保全，在離婚率高企的時代，誰都不能保證能夠“執(zhí)子之手，與子偕老”，只能且走且珍惜。尤其是當前都是獨生子女時代，前一輩辛辛苦苦積累財富，都希望能夠安全有效地傳承給下一代，讓財富成為子女的禮物和祝福。在面對兒女婚姻不確定性時，是不是應(yīng)該盡早規(guī)劃婚姻資產(chǎn)保全？
毫無疑問，中國富裕家庭越早進行婚姻資產(chǎn)保全規(guī)劃越好，比如說購買大額保單，最好在婚前就能進行相應(yīng)的規(guī)劃。當然，如果在婚前沒有來得及做好這方面的規(guī)劃，那在婚后也可以通過大額保單的架構(gòu)設(shè)計來實現(xiàn)個人的婚姻資產(chǎn)保全。值得注意的是，婚后進行婚姻資產(chǎn)保全比婚前進行婚姻資產(chǎn)保全要復(fù)雜得多，付出的代價也大，如若處理不慎，也會影響到家庭的和諧穩(wěn)定，甚至導(dǎo)致婚變。
婚姻資產(chǎn)保全涉及法律和金融工具比較廣泛，如果用大額保單進行婚姻資產(chǎn)保全就簡單得多了，比如說投保時指定受益人，把保單受益人指定成自己的父母，或者是子女。這樣，一旦發(fā)生婚姻風(fēng)險，需要進行財產(chǎn)分割時，這部分資產(chǎn)也不會被納入到夫妻共同財產(chǎn)被分割掉。
實際上，婚前的資產(chǎn)保全計劃是一個系統(tǒng)性的工程，需要從多個方面進行統(tǒng)籌規(guī)劃，比如可以通過婚前的財產(chǎn)公示、婚前約定、家族信托等諸多方式和工具進行規(guī)劃安排，保單只是其中非常重要的工具之一。保單在婚姻資產(chǎn)保全中有著不可替代的作用，但絕不是唯一的工具。資產(chǎn)保全也不可能僅僅通過某一個工具或者方式就能解決全方位的問題，所以中國富裕家庭要全面做好婚姻資產(chǎn)保全，需要和各個領(lǐng)域的專業(yè)人士做好充分的溝通，只有這樣才能把婚姻資產(chǎn)保全的作用發(fā)揮到最大。
打破“富不過三代”魔咒
與一般的財富管理不同，財富傳承是一個復(fù)雜的系統(tǒng)工程，涉及到復(fù)雜的法律、金融、稅務(wù)和家庭關(guān)系安排，總結(jié)起來可以歸納為“風(fēng)險隔離、基業(yè)永續(xù)、家財穩(wěn)固和個性化傳承”四大根本性需求。
首先，風(fēng)險隔離。核心是需要確保傳承資產(chǎn)的合法性和獨立性。由于家業(yè)不分、家庭關(guān)系復(fù)雜、個人隱性負債等問題，中國高凈值人士在進行財富傳承安排時，風(fēng)險隔離是最基本的需求，需要在個人、家庭、企業(yè)和其他利益相關(guān)方之間建立起防火墻機制。例如創(chuàng)業(yè)者希望確保未來企業(yè)經(jīng)營的負債和風(fēng)險不會影響家庭財富安全；再如，父母為避免子女婚姻破裂分流家族財富，希望通過合法的方式實現(xiàn)子女婚前財產(chǎn)的認定和保護等。
其次，基業(yè)永續(xù)。核心是通過企業(yè)所有權(quán)、經(jīng)營權(quán)、受益權(quán)的合理安排最大程度實現(xiàn)企業(yè)平穩(wěn)過渡和家族持續(xù)受益。民營企業(yè)家關(guān)心的核心問題之一就是企業(yè)接班問題。雖然很多企業(yè)主傾向于讓子女或家族成員繼承企業(yè)，或者保證家族對企業(yè)的持續(xù)控制權(quán)，但子女的接班意愿、復(fù)雜家庭關(guān)系等都會給企業(yè)傳承安排帶來挑戰(zhàn)。從古到今，國內(nèi)到海外，只有精神和文化永續(xù)，基業(yè)永續(xù)只是幻想罷了，這問題基本無解。
第三，家財穩(wěn)固。核心是已積累財富的長期穩(wěn)定增值。過去，中國富裕家庭經(jīng)歷了財富快速積累的黃金時代，也習(xí)慣于追逐高收益。但是當財富管理的主要目的從創(chuàng)富轉(zhuǎn)向守富和傳富時，財富管理的理念、方法都需要發(fā)生變化。一方面，財富管理的目標周期拉長，中國富裕家庭需要樹立中長期投資的理念，調(diào)整對回報和波動率的預(yù)期。另一方面，從國際經(jīng)驗看，財富的代際傳承也伴隨著資產(chǎn)配置不斷多元化和分散化的過程，需要更加重視大類資產(chǎn)配置。另外，由于很多中國富裕家庭已經(jīng)移民海外或擁有大量境外資產(chǎn)，要綜合考慮不同國家/地區(qū)相關(guān)法律規(guī)定的異同和對財富傳承的影響，進行真正意義上的長期、綜合規(guī)劃。
第四，個性化傳承。核心是滿足中國富裕家庭個性化的財富傳承意愿。中國人極為重視血緣親情，許多富裕家庭進行財富傳承的目的不僅是要保障子孫后代生活無憂，更希望后輩品行正直，有所成就。因此，在財富傳承中，往往需要通過設(shè)計財富分配條款，在保證子女基本生活的同時，激勵或規(guī)范繼承人的行為。對于婚姻和家庭關(guān)系復(fù)雜的中國富裕家庭，則希望通過合理的規(guī)劃和設(shè)計，對財富進行有效分配，以避免家庭矛盾的產(chǎn)生。一些獨生子女家庭，可能面臨二代“敗家子”風(fēng)險，希望能夠跨越第二代，對第三代甚至更后輩做出更長期的安排。
從國內(nèi)可使用的工具來看，中國富裕家庭的財富傳承方式主要包括遺囑、保險、婚姻協(xié)議、代持、家族信托等。其中遺囑、婚姻協(xié)議較為常見，代持的情況則相對較少。近年來，中國富裕家庭家庭對保險、家族信托等金融工具的使用需求正在不斷增加。
但是綜合以上四大財富傳承需求，大額保單被視為最為信賴的財富保障的傳承方式之一。通過科學(xué)合理的保單規(guī)劃，實現(xiàn)財富安全、保本、增值，個性化傳承，并且享有控制權(quán)，可以避免企業(yè)和家庭資產(chǎn)混同，可以避免作為遺產(chǎn)要先償還債務(wù)的問題，可以降低財富傳承稅負成本，可以避免婚姻關(guān)系造成的財產(chǎn)混同，可以個性化傳承，也可以避免富二代為“敗家子”的風(fēng)險，真正可以打破“富不過三代”
