摘要：隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)高速發(fā)展，中國(guó)人均財(cái)富在不斷增加。這造就了龐大的高財(cái)富凈值客戶，在全球經(jīng)濟(jì)不振、人民幣貶值等不可預(yù)見(jiàn)的經(jīng)濟(jì)問(wèn)題下，居民對(duì)資產(chǎn)配置以達(dá)到財(cái)富保值增值的需求越來(lái)越強(qiáng)烈。

截止2016年5月，中國(guó)大陸擁有千萬(wàn)高凈值人群134萬(wàn)，億萬(wàn)高凈值人群8.9萬(wàn)，廣東取代北京成為最多千萬(wàn)高凈值人群地區(qū)。在中國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)保持較高速增長(zhǎng)的周期內(nèi)，將繼續(xù)涌現(xiàn)大批的新一代中產(chǎn)階級(jí)，這些人群在面對(duì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境不確定性、貨幣超發(fā)、和人民幣貶值等一系列問(wèn)題時(shí)，居民對(duì)資產(chǎn)配置的理財(cái)需求越來(lái)越強(qiáng)烈，市場(chǎng)需求驅(qū)動(dòng)中國(guó)的財(cái)富管理行業(yè)快速發(fā)展。波士頓咨詢預(yù)計(jì)到2020年，中國(guó)居民個(gè)人可投資資產(chǎn)總量將超過(guò)200萬(wàn)億元。

除了銀行、保險(xiǎn)證券資管等傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)涉足財(cái)富管理，第三方財(cái)富管理公司、私募機(jī)構(gòu)以及家族辦公室也不斷出現(xiàn)，2015年中國(guó)第三方財(cái)富管理機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)規(guī)模約為4.68萬(wàn)億，約占整個(gè)財(cái)富管理市場(chǎng)份額的5%，但在歐美發(fā)達(dá)國(guó)家，獨(dú)立的財(cái)富管理機(jī)構(gòu)出售的金融產(chǎn)品占據(jù)美國(guó)近60%的市場(chǎng)份額。每一個(gè)新晉市場(chǎng)參與者都希望從中分得一杯羹。

行業(yè)的發(fā)展離不開(kāi)市場(chǎng)可支配的資源。中國(guó)雖是全球第二大經(jīng)濟(jì)體，但其在財(cái)富管理業(yè)務(wù)的發(fā)展僅處于起步階段，大大小小的中小機(jī)構(gòu)層出不窮，新興公司缺乏有效的業(yè)務(wù)流程和行業(yè)數(shù)據(jù)，對(duì)收益的把控能力、客戶的服務(wù)水準(zhǔn)參差不齊。此外，可投資的金融品類相比日本、香港以及西方發(fā)達(dá)國(guó)家有限，收取的傭金費(fèi)也相對(duì)較高，客戶在國(guó)內(nèi)缺乏廣泛的產(chǎn)品選擇余地，以及優(yōu)質(zhì)的財(cái)務(wù)咨詢服務(wù)。

面對(duì)市場(chǎng)現(xiàn)存的問(wèn)題，成立于西雅圖的金融科技公司 Kavout 將人工智能和大數(shù)據(jù)技術(shù)引入到財(cái)富管理場(chǎng)景中，為機(jī)構(gòu)和個(gè)人高凈值客戶提供智能投顧+個(gè)性化定制的財(cái)富管理服務(wù)。相比傳統(tǒng)的人工理財(cái)顧問(wèn)，Kavout旗下的智能財(cái)富管理業(yè)務(wù)覆蓋全球資本市場(chǎng)的多種投資產(chǎn)品，根據(jù)客戶風(fēng)險(xiǎn)偏好與收益需求，結(jié)合先進(jìn)的人工智能技術(shù)和海量的金融大數(shù)據(jù)，為客戶提供以ETF為主的多資產(chǎn)配置服務(wù)。

Kavout 采用人工智能技術(shù)不斷的對(duì)歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行分析并優(yōu)化算法模型，以獲得更大的收益回報(bào)。下圖為Kavout公司基于A股現(xiàn)有ETF，采用先進(jìn)的組合優(yōu)化算法做出的最優(yōu)風(fēng)險(xiǎn)收益組合。

與 WealthFront 、Betterment 等依靠線上服務(wù)的智能投顧業(yè)務(wù)不同，Kavout采取智能投顧+個(gè)性化定制的雙重財(cái)富管理服務(wù)模式，在提升投顧效率的同時(shí)，又不會(huì)喪失過(guò)去面對(duì)面的真實(shí)服務(wù)場(chǎng)景。