經(jīng)常會有朋友疑問：保險公司會不會倒閉？基于這樣的思考，很多消費者在選購保險時，第一個看的就是保險公司的規(guī)模。
那保險公司會不會倒閉呢？規(guī)模大的保險公司倒閉的風險更小嗎？
最常見的場景有：
A公司代理人：什么？！你竟然敢購買B公司的產(chǎn)品，他們這么剛成立的公司，排名比我們靠后多了，我們規(guī)模多大啊，B公司產(chǎn)品你也敢購買，你聽說過嗎？B做廣告的錢都沒有，你購買他們的公司產(chǎn)品，就算產(chǎn)品再好，倒閉了怎么辦？
客戶：（瑟瑟發(fā)抖）于是多掏了2倍的錢，購買了一半的保額。
今天我們就從法律的角度給消費者們解惑。
一、保險法怎樣規(guī)定保險公司倒閉的？
1. 不可以解散，但可以倒閉
《保險法》第三章：保險公司第八十九條（節(jié)選）經(jīng)營有人壽保險業(yè)務(wù)的保險公司，除因分立、合并或者被依法撤銷外，不得解散。
但是，不能解散≠不能破產(chǎn)，保險公司是可以破產(chǎn)的（包括經(jīng)營壽險業(yè)務(wù)的保險公司）。
2. 倒閉與規(guī)模大小，沒有啥關(guān)系
解散，其實是從立法的角度限制了公司的主觀行為（你不能主動解散）。如果是非自身原因?qū)е聼o法經(jīng)營，則屬于破產(chǎn)。破產(chǎn)源于資不抵債。那么，保險公司會出現(xiàn)資不抵債的情況嗎？在行業(yè)內(nèi)，資與債的關(guān)系是通過計算“償付能力充足率”來體現(xiàn)。
懂一些財務(wù)知識的人就知道，一家公司破產(chǎn)的風險，實際上是“資產(chǎn)”和“債務(wù)”的關(guān)系，與業(yè)務(wù)規(guī)模沒有必然的因果關(guān)系。
舉例：最近被保監(jiān)會依法托管的安邦保險集團，現(xiàn)已更名為“大家保險集團”，其名下的安邦人壽，在2017年保費規(guī)模達到2000億元，僅排名在中國人壽、平安人壽之后，排名在太平洋人壽（1600億之前）。比泰康、新華、華夏規(guī)模要大的多。（這是大家眼中的大公司了吧?。?/p>
但還是很不幸，在2018年因償付能力危機，被“保險保障基金”全額接管。
二、償付能力，防范倒閉的最關(guān)鍵因素
1. 償付能力達標，倒閉風險極小
便利君要說的是，償付能力達標，雖不是唯一因素，但是防范倒閉的最關(guān)鍵因素。
償付能力是如何計算的呢？
償付能力充足率=（認可資產(chǎn)-認可負債）/最低資本。
我們手中的保單均是負債。保險負債那么多，到底手中的保單會不會因破產(chǎn)而得不到賠付呢？
自2008年6月實施“償一代”、2015年2月開始實施“償二代”以來，中國的保險監(jiān)管重心從“以規(guī)模為導向”成功過渡到“以風險為導向”的償二代監(jiān)管體系，全稱“中國風險導向的償付能力體系（China Risk Oriented Slovency System）”，簡稱“C-ROSS”?？梢哉f是全世界最先進最全面最放心的監(jiān)管體系。
歐盟采用與中國相似的Solvency II,在2016年1月1日實施。中國則是在2015年就開始全面實施了。美國目前使用的RBC保險監(jiān)管規(guī)則,香港、新加坡、日本與RBC類似。簡單說，把中國及歐盟的監(jiān)管體系比作IPHONE11版本,美國差不多就是IPHONE7吧，其他三個地區(qū)就更不用說了。此處應(yīng)該給保監(jiān)會手動點N個贊！
該制度要求保險公司在每季度、每年、臨時會通過建立詳盡的數(shù)學模型和壓力測試后能確保自己有能力在99.5%的概率下無論發(fā)生什么事件都不會倒閉。更直白一點，我國的保險公司只要經(jīng)過C-ROSS下的償付能力測試，即代表它都能硬扛200年一遇的大災(zāi)難（汶川地震是30-50年一遇，日本311或者阪神地震50-100年一遇，或者各種股災(zāi)、甚至包括像美國911這樣的事件），沒有例外。
以上部分你可能會覺得過于理論，在大天朝暗箱操作的事多了去。理論和執(zhí)行的距離可繞地球68圈……那我還要告訴你，還真不是這樣。保險精算是一個非常嚴謹、專業(yè)性極強的工作，在全球任意一家保險公司，償付能力的計算均是由精算人員專門負責。為了確保計算結(jié)果的可靠性、合規(guī)性和專業(yè)性，總精算師的專業(yè)認證難度極高（可度娘FSA/FIA），一般精算人員至少會過幾門科目，很多人會以考出精算師資格作為終身職業(yè)目標。不僅如此，就算考過了，由于職業(yè)的特殊性，監(jiān)管機構(gòu)也有權(quán)力終身追究精算師曾經(jīng)的工作失誤的。也就是說你在工作時稍有一個不留神兒，就有可能在以后頤養(yǎng)天年時被請回去喝茶。
除了以上的監(jiān)管理念、監(jiān)管制度和執(zhí)行人員，相信大家都會覺得還是挺可靠安全的。但其實光有這些還不夠。即使償付能力為負數(shù)，在中國這個特定的社會環(huán)境，距離倒閉還差太遠了，因為能開保險公司都不差錢兒！覬覦這個牌照的也有一兩百在排隊，借機摻和也不差錢兒，注個資都是隨時的事。保險牌照目前是稀缺資源，排在保監(jiān)會門前申請牌照的就有二三百家。
2. 償付能力很關(guān)鍵，但也有如下誤區(qū)
A. 某保險公司的償付能力充足率很高，所以這家公司很牛？
答：未必。很多償付能力充足率超高（如超過1000%）的公司，都是剛剛成立的新公司，由于業(yè)務(wù)量很小，監(jiān)管部門的最低資本要求也很少，但是股東的注冊資本金卻很高，實際資本與最低資本要求的比值就是一個非常大的數(shù)字。這時，我們只能說這家公司在當前這個時點破產(chǎn)的可能性很小。
B. 某保險公司的償付能力400%，另一家保險公司償付能力200%，所以第一家好。
答：未必。資本其實是有成本的，新的公司償付能力上千，業(yè)務(wù)做的很少，實際上是資本閑置，所以當務(wù)之急是做大規(guī)模，降低償付能力到一個合理水平。償付能力400%的公司沒有理由嘲笑200%的公司，說明定200%的公司的資源配置更合理，資本使用效率更高。經(jīng)營效益更好。只要是符合監(jiān)管規(guī)定的范圍，都是安全的。
C. 某保險公司的償付能力充足率只比100%高一點，所以很危險，離破產(chǎn)不遠了?
答：不能這么絕對。在“償二代”償付能力監(jiān)管體系下，一家公司擁有100%的償付能力充足率，從監(jiān)管部門的角度來看，在接下來一年中就有99.5%的可能性不會倒閉，因此離破產(chǎn)還有相當?shù)木嚯x。不過，這家公司如果繼續(xù)開展新業(yè)務(wù)，就會承擔更多的風險，破產(chǎn)概率也會激增。因此，監(jiān)管部門會強制叫停這家保險公司繼續(xù)開展新業(yè)務(wù)，以保證公司在接下來一年中破產(chǎn)的概率保持在0.5%以下。
D. 某香港保險公司A的償付能力充足率是400%，某歐洲保險公司B的償付能力充足率是200%，所以公司A比公司B更穩(wěn)定？
答：目前香港仍在施行“償一代”的償付能力監(jiān)管體系，而歐盟和中國內(nèi)地已經(jīng)進入到了“償二代”（Solvency II）的償付能力監(jiān)管體系。不同體系下的償付能力充足率無法直接進行對比，自然也無法得出哪家公司更穩(wěn)定的結(jié)論。
但如果從單純的監(jiān)管的有效性來看，香港的償付能力評估制度，確實要落后于中國內(nèi)地和歐盟。
三、萬一呢？真倒閉了，誰救？
1. 保險法：強制轉(zhuǎn)讓規(guī)定
保險法第89條和第92條對保險公司有嚴格的規(guī)定。
簡單來說，就是：
1、經(jīng)營有人壽保險業(yè)務(wù)的保險公司是可以破產(chǎn)的。
2、如果保險公司被依法撤銷或宣告破產(chǎn)，其持有的人壽保險合同及責任準備金，必須轉(zhuǎn)讓給其他保險公司。達不成轉(zhuǎn)讓協(xié)議的，由國務(wù)院保險監(jiān)督管理機構(gòu)指定接受轉(zhuǎn)讓。進一步解決了投保人的后顧之憂。
2. 保險保障基金救助保險公司義務(wù)
2008年9月，保監(jiān)會會同有關(guān)部委頒布了《保險保障基金管理辦法》，成立了中?；鸸?，負責基金的籌集、管理和使用。截至2018年1月31日，保險保障基金余額1158.89億元。
監(jiān)管部門已成功運用保險保障基金制度，對新華人壽、中華聯(lián)合、安邦保險三家問題保險公司實施了救助。
中華聯(lián)合保險曾經(jīng)被接管是因為經(jīng)營大幅虧損，2007年虧損額度達到64億元。而新華人壽則是因為原董事長關(guān)國亮挪用公司資金130億元。2018年保險保障基金向安邦保險集團增資608.04億元。
這里需要說明的是，保險保障基金對壽險合同的救助，不是針對保險客戶的，而是對受讓公司進行救助的。
四、結(jié)論
保險公司確實是可以依法破產(chǎn)的，但是中國銀保監(jiān)會，在償二代的風險體系下，風險管理及其嚴格，符合償付能力要求的，極大概率不會倒閉，達到99.5%。
就算非常擔心0.5%的概率，保險公司陷入危機。一是保險牌照在市場極其稀缺，最大程度避免了保險公司破產(chǎn)的可能性，馬上會被更多的投資股東接手。二是就算萬一破產(chǎn)，人壽保險合同必須轉(zhuǎn)讓給其他經(jīng)營有人壽保險業(yè)務(wù)的保險公司。三是就算沒有保險公司愿意接手轉(zhuǎn)讓，保險保障基金必須要介入，受到保險保障基金的保護。
對于投保人而言，國內(nèi)保險公司的安全性極高，是可以有效保證的，建議在挑選產(chǎn)品的時候，更多的精力放到產(chǎn)品條款以及保險公司的服務(wù)是否符合你的要求方面來。
如果不會選擇保險，可以看一下保監(jiān)會北京監(jiān)管局，怎么告訴我們方法。要《四看》。
四看：
一看需求。人生不同階段，對于保險的需求也不同，消費者應(yīng)當根據(jù)自身的家庭情況和所處的人生階段，選購合適的產(chǎn)品。
二看產(chǎn)品。不同的保險產(chǎn)品，其風險保障、儲蓄或投資功能側(cè)重不同。消費者應(yīng)當根據(jù)需求來購買相應(yīng)的產(chǎn)品，不能將保險與銀行存款、國債、基金等金融產(chǎn)品進行片面比較，更不要僅把它作為銀行存款的替代品。
三看收入。一年期以上的人身保險保費繳納方式分一次性繳費和分期繳費兩種，消費者應(yīng)當考慮選取繳費方式合適的保險產(chǎn)品，一般來說，保費支出在年收入的5%～15%之間為宜。
四看條款。一定要仔細閱讀合同條款，尤其是保險產(chǎn)品的保障范圍和免責條款，充分享受到保險的風險保障功能。
監(jiān)管部門也沒有說，要看誰家廣告做的多或只看公司規(guī)模有多大，而是始終以預(yù)算和需求、以及具體的產(chǎn)品為導向的。
事實上，就算您認定只購買某一家公司，比如重疾險，通常一家公司也有在各種渠道投放的不下于10款的同類產(chǎn)品。不看需求和價格，是不可能選擇到符合自己要求的產(chǎn)品的保險。
