讀書筆記摘抄：

資金模塊的功能是控虧和提高穩(wěn)定性，不是盈利。

1)控虧：通過總倉(cāng)位比例控制虧損，保證交易能夠無(wú)限重復(fù)。

此處和凱利公式相關(guān)性比較高。在策略具有強(qiáng)適應(yīng)性的情況下（穩(wěn)定盈利期望的情況下），根據(jù)策略的虧損期望，利用資金頭寸保證無(wú)限重復(fù)交易的最大可能性。

2)提高穩(wěn)定性：盡可能的通過分散提升穩(wěn)定性。

a、通過將資金盡可能分散到足夠多交易結(jié)果不想關(guān)的品種上（不是品種數(shù)據(jù)，是交易結(jié)果），通過不同品種的盈虧，對(duì)沖降低回撤風(fēng)險(xiǎn)

b、在分散的同時(shí)，可以根據(jù)一定標(biāo)準(zhǔn)調(diào)整不同品種的交易頭寸（所謂的標(biāo)準(zhǔn)，就是“你開心就好”基本原則，比如激進(jìn)投資者，可以將較大比例資金放在趨勢(shì)性強(qiáng)的品種，保守投資者，守株待兔的等比例分配，偏愛投資者，熟悉的品種放較大比例資金，統(tǒng)計(jì)投資者，根據(jù)不同品種的歷史回測(cè)結(jié)果分配比例等等）

c、如果交易本金非常多，可以繼續(xù)研究在單一品種上如何繼續(xù)分散，比如不同周期分散、不同參數(shù)分散、中短線分散、長(zhǎng)線+日內(nèi)組合等等，標(biāo)準(zhǔn)也是“你開心就好”

能夠覆蓋以上程度的分散，不同周期、不同參數(shù)的內(nèi)外盤股指+內(nèi)外盤商品+國(guó)債等等，基本上十億——百億的資金組合問題都可以解決。

盈利的本質(zhì)：總體盈利大于總體虧損

　　1、交易不可能次次都盈利，有盈有虧屬于正常。

　　2、交易的虧損不可避免，可以視作是交易的成本。

　　3、合適的盈虧比是必要條件。

　　4、虧損必須限定在一定范圍之內(nèi)，而盈利要盡量趁勢(shì)擴(kuò)大。

交易的邏輯與信仰：交易系統(tǒng)只是解決了戰(zhàn)術(shù)的問題，真正要長(zhǎng)期穩(wěn)定的盈利，還得提升對(duì)交易的認(rèn)知度，否則你會(huì)經(jīng)常面臨眾多心理障礙，比如拿不住盈利單經(jīng)常賣飛了、連續(xù)虧損不敢做了、還沒做10筆交易就像換個(gè)技術(shù)方法、沒有信號(hào)總有提前動(dòng)手的欲望……而這些心理問題本質(zhì)上都是邏輯和認(rèn)知問題，你是否100%相信你的交易系統(tǒng)，這是個(gè)問題。