寄語(yǔ)：學(xué)習(xí)干貨，關(guān)注（博濤愛(ài)學(xué)習(xí)），博濤為你賦能。
凡是上過(guò)義務(wù)教育初中生物的都應(yīng)該知道，自然界的生態(tài)系統(tǒng)中存在食物鏈的關(guān)系。
生態(tài)系統(tǒng)中貯存于有機(jī)物中的化學(xué)能在生態(tài)系統(tǒng)中層層傳導(dǎo)，通俗地講，是各種生物通過(guò)一系列吃與被吃的關(guān)系彼此聯(lián)系起來(lái)的序列，在生態(tài)學(xué)上被稱為食物鏈。食物鏈不同環(huán)節(jié)的生物其數(shù)量相對(duì)恒定，以保持自然平衡。
比如青草一野兔一狐貍一狼河谷類植物—昆蟲—食蟲鳥(niǎo)—鷹
肉食動(dòng)物，高居食物鏈的頂層，實(shí)際在自然界中，每種動(dòng)物并不是只吃一種食物。因此形成一個(gè)復(fù)雜的食物鏈網(wǎng)。但大致的關(guān)系很明確，植物—草食動(dòng)物---肉食動(dòng)物。
在各種結(jié)構(gòu)中，其實(shí)都存在和食物鏈類似的關(guān)系，在道家概念上，就有陰陽(yáng)、兩儀四象八卦，互相制約，維持一個(gè)基本的結(jié)構(gòu)平衡。相對(duì)的，股市也有自身的結(jié)構(gòu)，自身的食物鏈。
不論從資金劃分（小資金-中資金-大資金-大boss）還是級(jí)別劃分（散戶--游資-機(jī)構(gòu)-某隊(duì)），都可以推導(dǎo)出從低到高的關(guān)系，散戶-游資-機(jī)構(gòu)-某隊(duì)-終極大boss，小散的資金可能僅僅幾千幾萬(wàn)幾十萬(wàn)，而大boss級(jí)別的資金可能就是洪水猛獸。就像你打游戲，你的血量可能就十點(diǎn)，而大boss可能達(dá)到上百點(diǎn)，實(shí)際上這個(gè)數(shù)量級(jí)更恐怖，（銀保監(jiān)會(huì)：中國(guó)4月末銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)總額268.53萬(wàn)億元人民幣，同比增長(zhǎng)8%。。。。。。洪水好大啊。。。）。說(shuō)這么多，無(wú)非想給大家一種立體的感覺(jué)，你我處在股市這汪洋大海中在什么位置。千萬(wàn)不要覺(jué)得自己很厲害，鯨魚再厲害，在大海里也僅僅是一條小魚。
姑且按照：散戶-游資-機(jī)構(gòu)-某隊(duì)-大boss，這個(gè)食物鏈來(lái)排列，便于清楚你處在哪個(gè)位置，有幾斤幾兩。
從上圖可以看出，散戶完全是韭菜級(jí)別，造血干細(xì)胞，被各級(jí)肉食者處處剝削收割。這點(diǎn)是無(wú)法改變的，永遠(yuǎn)也不會(huì)改變。而游資機(jī)構(gòu)，只算是食草動(dòng)物或者雜食動(dòng)物，僅僅高一級(jí)而已，機(jī)構(gòu)之間又可以互相掠食。再高一級(jí)就涉及到核心利益層，肉食動(dòng)物，同時(shí)收割游資機(jī)構(gòu)散戶，理論上游資也可以揩油某隊(duì)一把，不過(guò)這種風(fēng)險(xiǎn)是相當(dāng)大的，弄不好讓你下昭獄，剝皮抽筋連膽汁都要抽出來(lái)。最終大boss擁有絕對(duì)暴力，不解釋。
???? 這里你可以清晰看出各個(gè)級(jí)別所處的生存環(huán)境。A股不是桃花源，不是田園阡陌，也不是溫馨小筑，而是無(wú)間煉獄，處處嗜血的血籌修羅場(chǎng)，無(wú)時(shí)不刻在流血廝殺，只不過(guò)你眼鏡看不到，但當(dāng)你用真金白銀砸進(jìn)去確泛不起一絲漣漪，你就會(huì)感到這種殺人誅心的感覺(jué)。所以，毫無(wú)經(jīng)驗(yàn)的小白，千萬(wàn)不要相信“股市是價(jià)值投資最佳場(chǎng)所”。那會(huì)讓你輸?shù)囊粺o(wú)所有。什么pe、roe亂七八糟的，實(shí)際上都不能經(jīng)受考驗(yàn)，你知道他們會(huì)不會(huì)財(cái)務(wù)造假？會(huì)不會(huì)隱瞞生產(chǎn)？會(huì)不會(huì)利益輸送？即使你親自去上市公司調(diào)研，也不能保證你所看到的數(shù)據(jù)都是真實(shí)的。記住漏洞是永遠(yuǎn)堵不完的。
二、散戶賺錢的邏輯
散戶是一盤散沙，想要靠幾百散戶狙擊拉升一只股票，幾乎是不可能的。即使是幾百名大戶顯然也不可能統(tǒng)一組織好進(jìn)攻某一只股。組織幾百人統(tǒng)一行動(dòng)何其難？散戶唯一賺錢的途徑，就是在頂層各級(jí)食肉動(dòng)物炒作某只股票時(shí)，順便喝點(diǎn)湯，雖然這樣說(shuō)很難聽(tīng)，但是這是事實(shí)，永遠(yuǎn)不會(huì)改變的事實(shí)。
如果有人教你，投資股市是一件公平的事，你馬上可以判定這是智障弱智者。巴菲特之流大談價(jià)值投資，因?yàn)樗麄兲幱谑澄镦滍攲?，無(wú)論如何價(jià)值，他的級(jí)別都比你高無(wú)數(shù)個(gè)數(shù)量級(jí)。很多A股，03年到現(xiàn)在，5元還是5元，十年了，寸步不動(dòng)，你跟我說(shuō)價(jià)值投資？即使翻了兩三倍又如何？你看看現(xiàn)在的羊肉燴面，03年2元一碗，現(xiàn)在30元一碗；03年魔都房?jī)r(jià)2000一平，現(xiàn)在100000一平，整整50倍，房?jī)r(jià)是全國(guó)性普漲。幾千只A股，15年30倍的有幾只？什么比例？?jī)r(jià)值投資，忽悠人的把戲。很多股票，連通脹都跑不贏。
言歸正傳，散戶如何賺錢？---只能跟著上層食物鏈喝湯。
這里簡(jiǎn)化忽略機(jī)構(gòu)建倉(cāng)，中間洗籌的漲跌波動(dòng)，簡(jiǎn)化為上漲+下跌模型。
顯然，主力建倉(cāng)成本要比散戶高很多，稍微有點(diǎn)基本常識(shí)的就應(yīng)該知道，再股市中，真實(shí)財(cái)富是不能按照市值計(jì)算的，這些只是數(shù)字，為什么大股東每次只減倉(cāng)一點(diǎn)點(diǎn)？因?yàn)闇p持太多的話，幾十億的市值根本找不到對(duì)手盤，往往一波炒作拉上去，達(dá)到上百億市值，最后機(jī)構(gòu)凈賺的，幾個(gè)億或者十幾個(gè)億，已經(jīng)是天文數(shù)字了。上百億，你以為世界上真有這么傻的接盤俠嗎？小白總喜歡按照市值計(jì)算，臆想機(jī)構(gòu)操作一波就是上百億的賺啊，現(xiàn)實(shí)中是根本不存在的。有些老莊股，機(jī)構(gòu)也是風(fēng)險(xiǎn)很大的，找不到對(duì)手盤，只能自?shī)首詷?lè)，搞不好還砸死自己。幾個(gè)億的拋盤就能引發(fā)幾百億市值蒸發(fā)。
如同中，ABC三個(gè)階段，散戶最好的建倉(cāng)機(jī)會(huì)就是A,其次B，再次C，C段風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)很大了，一般到C段，主力已經(jīng)在一邊拉升一邊拋售了，運(yùn)氣好還能賺幾個(gè)點(diǎn)跑掉，運(yùn)氣不好就變成了接盤俠。很多情況下是很多機(jī)構(gòu)抱團(tuán)炒作，中間不乏互相吞并攻伐，黑吃黑，畢竟比慢慢吃散戶痛快多了。特別是在熊市，機(jī)構(gòu)也是很容易被套死的，例如17年18年，股市下跌速度超過(guò)機(jī)構(gòu)炒作的速度和能力，機(jī)構(gòu)同樣被大勢(shì)碾壓套死。
話說(shuō)回來(lái)，散戶是沒(méi)有能力炒作的，也意味著，散戶是無(wú)法靠自己躺著賺錢的，所謂“保護(hù)投資者，打擊機(jī)構(gòu)游資”，就成了災(zāi)難，15-18年大跌，機(jī)構(gòu)噤若寒蟬，股市一潭死水，惡性循環(huán)大跌，無(wú)論機(jī)構(gòu)和散戶都心如刀割，虧的褲衩都不剩了。奧派認(rèn)為，市場(chǎng)自有調(diào)節(jié)能力，任何阻礙自由交易的行為，都會(huì)導(dǎo)致財(cái)富損失，dt<0。“保護(hù)投資者”本來(lái)就是謬論，就如同“保護(hù)弱者”道理是一樣的，憑什么弱者需要保護(hù)？難道就因?yàn)槿?？為什么不是保護(hù)強(qiáng)者？邏輯本來(lái)就有問(wèn)題，為了你展示愛(ài)心？白左圣母婊？弱者就應(yīng)該被淘汰，物競(jìng)天擇，基因才能越來(lái)越優(yōu)秀。你保護(hù)“弱者”就是剝削了勤奮的人。最后大家一起退化，滅亡。歐美近幾年為什么衰落，就是因?yàn)楹诰G泛濫，白左圣母婊同情心泛濫。優(yōu)秀勤勞的人被各種剝削，而好吃懶做之徒確得到獎(jiǎng)勵(lì)免費(fèi)領(lǐng)補(bǔ)貼和免費(fèi)食品券。
有人賺錢就有人虧錢，你要誰(shuí)賺錢？誰(shuí)虧錢？機(jī)構(gòu)的錢是錢，散戶的錢也是錢。股市設(shè)計(jì)的初衷，就是為企業(yè)融資，大boss、大股東總會(huì)收割，收割誰(shuí)？散戶還是機(jī)構(gòu)？結(jié)果很明顯，理論上只能收割散戶和機(jī)構(gòu)。收割機(jī)構(gòu)有點(diǎn)困難，所以散戶注定是被收割的命。機(jī)構(gòu)游資也不容易，賺的都是辛苦錢；而大boss、大股東是真賺錢，大股東一級(jí)市場(chǎng)，幾毛錢的原始股，上市就能吹到300元，機(jī)構(gòu)游資也只是打下手的配角，辛辛苦苦操作大半年，只能吃點(diǎn)骨頭，然后散戶跟著喝點(diǎn)湯，肉都被大股東吃完。當(dāng)一個(gè)市場(chǎng)上大面積游資機(jī)構(gòu)都賺不到錢被打擊，則股民基本上不會(huì)有賺錢的可能。只有機(jī)構(gòu)游資炒作拉升股價(jià)，大股東賺錢，機(jī)構(gòu)游資賺錢，10%-20%的股民賺錢。最終，80%散戶股民虧錢，這也是我們推導(dǎo)最終結(jié)果，永遠(yuǎn)有效。為什么牛熊幾年一個(gè)輪回？收割啊。。。
那80%的散戶虧錢怎么辦？你也去做那賺錢的10-20%啊。做不了就別玩。憑什么保護(hù)你？憑什么要你一定要賺錢？誰(shuí)去虧錢給你？
所以，不要仇視機(jī)構(gòu)游資炒作，炒作是好事，大家都是賺辛苦錢，如果炒作股價(jià)都被打擊了，那才是散戶的末日，10%的機(jī)會(huì)也沒(méi)了。城門失火殃及池魚。凡是敵視炒作股價(jià)的，都不懂真正的經(jīng)濟(jì)學(xué)。
精彩回顧：
博濤：明天或者說(shuō)后面還有繼續(xù)創(chuàng)新低的可能
博濤：指數(shù)日線級(jí)別中樞第三筆構(gòu)造
(注：本文屬于作者個(gè)人經(jīng)驗(yàn)，僅供參考，不構(gòu)成任何實(shí)際投資建議或意見(jiàn)）
