基金風險篇總結(jié)

本周一參加了吳老師的基金風險篇的課程，有很多顛覆我們認知的概念，以往想不通的問題也有了答案。之前不安分的心也安穩(wěn)下來，準備長期投資。

認知1：賣基金最好的時候是需要用錢的時候，這是最貴的認識。

開始的時候，吳老師說：賣基金最好的時候是需要用錢的時候。雖然我平時也確實這樣操作的，但是我剛看到這個認識并不覺得是對的。我之所以這樣做是，是因為我是糊涂投資，并不關(guān)注定投的基金。就只是看到漲就開心，看到降了就難受，等到自己需要的時候就贖回。很符合吳老師的這一概念，但自己心里清楚自己的不足。

賣基金只有兩個原因，一是換成低波動的債券基金，二是真的要用錢。

認知2：風險產(chǎn)生的兩要素：流動性+向下波動

主要體現(xiàn)在需要用錢時（產(chǎn)生流動性），基金是浮虧的（出現(xiàn)向下波動），這個時候就產(chǎn)生了風險。

如果我們不需要用錢，基金是浮虧狀態(tài)只是數(shù)字上的表現(xiàn)，不賣就不會產(chǎn)生虧損。

吳老師還從投資方式上，告訴我們從單點轉(zhuǎn)化為套餐選擇。只擁有一個雞，遇到虧損的可能性會很大。而套餐選擇的話可能把風險平攤，即使有虧的雞，還有其他贏利的雞，還會有贏利的可能。

認識3： 配置短期和長期資金

理財規(guī)劃比理財本身更重要，把短期和長期用到的資金分開投資，把閑錢和不閑錢都規(guī)劃好。針對我們使用資金的預(yù)算大小，和使用的時間做規(guī)劃。如果能把自己成人后要用的錢規(guī)劃好，那投資的路途就明朗了很多。我們一生中會遇到的階段：結(jié)婚、買房、生娃。結(jié)婚、購房、生娃費用、孩子教育、老人養(yǎng)老和自身的提升及備用金的儲存，需分為不同的投資方式。

認知4.兩種減緩資金賬戶價值波動的方法：標的分散和時間分散

1）標的分散

有的人可能會說，我就是把資金投在不同的基金上，基金A、B、C等，已做到了標的分散。但是我們忽略的是，這些基金都是在同一個籃子（中國上證指數(shù)基金），如果這個籃子打了，那所有的基金就“碎”了。

從價格波動來說，投資單一股票＞單一國家（中國上證指數(shù)基金／俄羅斯基金）＞地域（亞太基金／金磚四國基金／新興國家基金／東盟基金）＞標普500。

我們參加理財營第一天，老師就建議我們買標普500的基金，之前還不清楚是什么理由。就是聽話照做，從基金收益篇，我只知道標普500是500個上市公司，買他們沒錯。現(xiàn)在從標的分散的概念來說，確實標普500更安全些。它包含了全世界全行業(yè)的500個佼佼者，是我們可以信賴的優(yōu)質(zhì)基金。

2）時間分散。

作為一個不上進的理財者，我在理財營之前都是選擇（大多跟風）一個看起來比較滿意的基金，在觀察幾天后，在感覺最低處買進。然后結(jié)果很明顯，看到基金降的時候很難過，卻又沒有資金再去補倉。只能聽天由命去期待它上漲。昨天看了某股，也是我一筆購買的，中午的時候看著它浮盈了幾百，到了下午又浮虧了幾百。計劃到自己接受的點賣掉，購買優(yōu)質(zhì)基金。

圖一，就是我以往的投資方式。在08年摸頂買入1萬元，跌了5年后，起死回生后，一萬還是一萬元。按照通漲的存在，這個錢已經(jīng)貶值了。

圖二，聰明人把1萬分為5份，每年買進2000元，前后兩年打平，中間三年肯定是賺的。所以可以這樣賺錢的，不一定要價格創(chuàng)新高，分散投入可以買到低點，從而達到贏利。

圖一

圖二

圖三，挖坑理論。

吳老師所說的挖坑理論：“水有多深，我們的獲利就有多深。這100年有多少次金融危機（見圖四），如08年巨大的金融危機，百年一遇。在巨大的風險面前，普通人的觀點是現(xiàn)金為王。經(jīng)濟危機一到，什么都不敢投。但學過理財?shù)奈覀兙筒荒苓@樣了，如果經(jīng)歷第3次世界大戰(zhàn)，參考前兩次的歷史，要定時定量地買無數(shù)出現(xiàn)的坑，都是我們挖的大好機會?！?/p>

圖三

圖四

認知5. 買家思維和賣家思維

經(jīng)常提醒自己的身份，當我們處于買家時，應(yīng)該對基金的跌開心才對。我們要做個合格的買家，做個持續(xù)的買家?；鹪绞墙?，就越開心去接受；即使賣出基金也不是全部賣出，可以先賣出盈利的基金。

以上是我聽完課后的總結(jié)，感覺還是有好多點沒理解透徹。主要的內(nèi)容已經(jīng)有一點了解，相信對我以后的理財路上指明了方向。

從短期和長期資金合理配置出發(fā)，利用自己的買家思維，減少風險。把標的分散投資和分時間投資。賣基金只有兩個原因，一是換成低波動的債券基金，二是真的要用錢。