加息75個基點概率低

美聯(lián)儲戴利：支持美聯(lián)儲在7月份進(jìn)一步加息75個基點。2024年FOMC票委、舊金山聯(lián)儲主席戴利表示，美聯(lián)儲將在年底前達(dá)到類似中性的水平，他預(yù)計聯(lián)邦基金利率到2022年底將被提升至3.1%。另外，她支持美聯(lián)儲在7月份進(jìn)一步加息75個基點。

摩根大通下調(diào)美國GDP預(yù)期至“非常接近”衰退的水平。摩根大通下調(diào)了美國年中經(jīng)濟增長預(yù)期，因上周美國公布的大多數(shù)數(shù)據(jù)表現(xiàn)疲軟，其中最明顯的是消費者支出放緩。該行將美國第二季度GDP預(yù)期從此前的2.5%下調(diào)至1%，而將第三季度GDP預(yù)期從2%下調(diào)至1%。受強勁的汽車生產(chǎn)和通脹率回落的推動，今年最后三個月的經(jīng)濟增長率將升至1.5%。

歐盟正在研究針對俄羅斯黃金的新制裁措施。一名知情人士表示，對俄新制裁方案的準(zhǔn)備工作正在進(jìn)行中，一些國家將推動在提案中加入更多措施，然后再提交成員國批準(zhǔn)。此外，據(jù)路透社報道，當(dāng)?shù)貢r間3日，澳大利亞宣布禁止進(jìn)口俄羅斯黃金。

印度擬提高黃金進(jìn)口關(guān)稅。據(jù)市場消息，印度將黃金的進(jìn)口關(guān)稅從7.5%提高至12.5%。根據(jù)世界黃金協(xié)會(WGC)的數(shù)據(jù)，印度的黃金購買量在過去一年一直在上升，此前在新冠疫情期間購買量曾大幅下降，該國在2021年進(jìn)口了十年來最多的黃金，因此此舉可能打壓印度國內(nèi)的黃金需求。

美國6月ISM制造業(yè)PMI錄得53，低于前值56.1，并且也低于預(yù)測值的54.9，創(chuàng)下兩年內(nèi)新低。經(jīng)濟需求端開始有萎縮跡象，就業(yè)市場有降溫勢頭，衰退擔(dān)憂加劇，對金價長期來說會有一定支撐。不過，黃金SPDR ETF持倉量連續(xù)7次下降，主要原因可能是市場加息情緒占據(jù)主導(dǎo)，打壓金價。由于美聯(lián)儲暫時沒有改變抗通脹的決心，金價短期仍有下行的風(fēng)險。

黃金CFTC凈多倉減少5594手，截止6月28日當(dāng)周凈多倉為157693手，仍然處于今年的低位。同時白銀CFTC凈多倉減少7528手，為6月以來單周最大降幅，凈倉位剩下10891手，為今年新低。這些變化與金銀近期下跌基本一致，市場是市場預(yù)期長期通脹將在美聯(lián)儲激進(jìn)加息下下降，從而打壓了金銀價格，并且白銀的工業(yè)需求預(yù)期由于受到經(jīng)濟衰退擔(dān)憂影響，也有所下調(diào)。如果美聯(lián)儲激進(jìn)加息立場不變，金銀價格將持續(xù)面臨下行風(fēng)險。

由于最近美經(jīng)濟數(shù)據(jù)疲軟，且上周核心PCE物價指數(shù)走低，所以在本周三半夜的利率決議中，美聯(lián)儲加息75個基點的概率比較小，并且非農(nóng)數(shù)據(jù)尾隨其后，在利率不斷抬升的過程中，會給就業(yè)市場造成一定程度的沖擊。