? ? ? ? 看完財經(jīng)新聞后不盡在想到：降準是什么？降息是什么？

一、存款準備金和存款準備金率

?? 首先國家是通過銀行體系來調(diào)控經(jīng)濟的。國家通過中央銀行來發(fā)行貨幣，然后在通過整個商業(yè)銀行體系來吸儲、放貸、進行信用創(chuàng)造。如果把經(jīng)濟看做一塊農(nóng)田的話，銀行體系就像一個水利工程，控制農(nóng)田的旱澇保收。央行就像這個水利工程的巨大水庫，國家發(fā)行的貨幣就像是水庫的水，商業(yè)銀行就像是農(nóng)田地頭的水站，直接影響著農(nóng)田的經(jīng)濟冷熱。

? ? ? ? 整個水利系統(tǒng)里有兩個巨大的閘門開關(guān)，一個叫做存款準備金，一個叫做基準利率。央行把存款準備金這個開關(guān)擰大一點或者擰小一點，反應(yīng)到市場就會感到錢多了或者錢少了。

存款準備金是指金融機構(gòu)為保證客戶提取存款和資金清算需要而準備的在中央銀行的存款。中央銀行要求的存款準備金占其存款總額的比例就是存款準備金率。--來自百度百科

大白話：每天都會有不同儲戶到銀行提現(xiàn)，所以銀行必須留有一部分錢來應(yīng)對儲戶的提現(xiàn)要求，這部分錢就叫做存款準備金。這個留存的比例就叫做存款準備金率。

在整個銀行體系的循環(huán)過程中，存款準備金有一個放大器的作用。

舉個栗子：小明在A銀行存入100元。假如說銀行的存款準備金率是10%，就是說銀行要留下10元作為準備金。而剩下的90元可以再次貸出去給小芳，小芳拿著這貸來的90，沒有使用而是繼續(xù)存入B銀行，B銀行要留下10%的準備金，也就是9元，剩下的81元又可以繼續(xù)貸出去。這個不斷循環(huán)的過程，每家銀行都留10%的準備金，直到最后，市場上最后有1000元的流動資金。而這里的初始100元就是我們聽到的一個：基礎(chǔ)貨幣（M0），1000元就是：廣義貨幣（M2）所以銀行發(fā)行的初始貨幣就叫做基礎(chǔ)貨幣。100元的基礎(chǔ)貨幣，通過商業(yè)銀行的循環(huán)之后，社會上貨幣的總量擴張了整整10倍。這個數(shù)字也是存款準備金的倒數(shù)，所以也叫做貨幣乘數(shù)。

我們來算個數(shù)學(xué)題：

假如小明存到銀行100元，而銀行的存貨準備金率是20%的話，我們就可以得出最后流通道社會的總資金量是500元。如果銀行的準備金率是5%，最后流通到社會的總金額便是2000元。

我常聽到的降準就是降低存款準備金率。央行降準，就是給農(nóng)田放水，市場上的錢就會變得多起來；央行收縮準備金率就意味著經(jīng)濟過熱需要擰小開關(guān)，讓市場冷靜下來。

二、基準利率：

基準利率是一個市場上利率水平的風(fēng)向標。各個金融機構(gòu)都根據(jù)這個標準來確定自己的存款和貸款利率。央行提高或者降低基準利率，就意味著提高或者降低整個社會的利率水平。

如果貨幣像是水庫里的水，那么基準利率就像是用水的價格指導(dǎo)。如果水價提高了，水太貴，澆不起地，就會寧可讓地慌著也不種。要是水價格便宜，種地的就很愿意多種一些莊稼。

所以，通過調(diào)整基準利率的，就是控制著市場的資金價格。然后來影響大家的投資及消費意愿。

三、降準和降息有啥區(qū)別呢？

降息是降低銀行的貸款利率，沒有增加市場資金量，但可以改變資金的投向。主要是為了鼓勵企業(yè)的投資行為，但不一定代表貨幣流通量就會因此增加。降息主要有兩個作用：

1、通過降低央行存款回報，讓錢進入銀行之外的市場，提高交易活躍度;

2、可以降低貸款的成本，提高產(chǎn)品的競爭力。

所以簡單的來講，降準是投放流通貨幣，降息是鼓勵投資。