很久沒有談比亞迪了。股價(jià)一路上漲。錦上添花的事不做。最近一個(gè)月比亞迪由高點(diǎn)下挫接近30%。很多人擔(dān)心隨著美股新能源板塊的暴跌。比亞迪也會(huì)暴跌嗎？我要告訴持有比亞迪的投資者們，守好你們手中的籌碼，不要被人騙走了。很明顯的一個(gè)佐證是這一周有兩天因?yàn)槊拦尚履茉吹谋┑?，比亞迪低開7個(gè)點(diǎn)以上，最終收盤都翻紅。

首先這輪新能源板塊的上漲，比亞迪和特斯拉以及美股那三家的上漲邏輯是不一樣的。正因如此比亞迪的漲幅也沒有那幾家漲的多。特斯拉走的是蘋果的路線。是一種顛覆傳統(tǒng)汽車的全新的商業(yè)模式以及領(lǐng)先于同行很多年的自動(dòng)駕駛帶來的上漲。其他三家則被譽(yù)為中國(guó)的特斯拉。但是特斯拉真的有那么好模仿嗎？你有行駛數(shù)據(jù)嗎？你有自己的自動(dòng)駕駛系統(tǒng)和芯片嗎？比亞迪的上漲是完全不同的，比亞迪在新能源是全產(chǎn)業(yè)鏈，并且準(zhǔn)備獨(dú)立出弗迪五子單獨(dú)上市，不同于其他四家車企，比亞迪是希望市場(chǎng)越大越好，市場(chǎng)玩家越多越好，何龍總說過兩句話，1.你能想到的市場(chǎng)上所有車企都在和比亞迪談合作。2.以后路上跑的新能源車至少有一半是比亞迪的車，只是牌子不是比亞迪。（byd inside）。所以比亞迪這一波上漲我更傾向于認(rèn)為是市場(chǎng)對(duì)比亞迪新能源全市場(chǎng)供應(yīng)鏈地位的認(rèn)可。所以這個(gè)上漲是有支撐的，因?yàn)橥婕以絹碓蕉?，包括美?guó)那三家都在高位定增，儲(chǔ)存了幾百億的現(xiàn)金在手，你說供應(yīng)鏈這塊會(huì)不會(huì)好？？市場(chǎng)上你選不出能比比亞迪更能控制成本的供應(yīng)鏈了。包括電池，為啥比亞迪寧愿放棄高額補(bǔ)貼，也要堅(jiān)持鐵鋰路線，成本，成本還是成本。

前段時(shí)間和一位基金經(jīng)理聊天，他問我，如果你要選一家車企去對(duì)抗特斯拉，你會(huì)選哪家？我說沒有，但是我會(huì)選比亞迪和百度（自動(dòng)駕駛，不了解百度自動(dòng)駕駛地位的請(qǐng)自行百度）做一個(gè)組合，因?yàn)橹袊?guó)企業(yè)的核心優(yōu)勢(shì)在制造和供應(yīng)鏈。所有新勢(shì)力都得在中國(guó)找供應(yīng)鏈，所有傳統(tǒng)汽車廠如果想跟上步伐，最便捷的路徑也是找三電和自動(dòng)駕駛的供應(yīng)鏈。

其次，王傳福很早（大概15.16年）就在公開場(chǎng)合表示，新能源汽車的上半場(chǎng)是電動(dòng)化，下半場(chǎng)是自動(dòng)化，且電動(dòng)化是智能化的必要條件。這么早的覺知，沒有理由沒有布局智能駕駛，比亞迪的無人駕駛千人團(tuán)隊(duì)，和華為合作的比亞迪通號(hào)，和最大的行使數(shù)據(jù)公司滴滴出行的合作，無疑是最好的佐證，至于這條大魚，王傳福什么時(shí)候拿出來？我只想說按照比亞迪的不吹牛慣性，沒有PPT，發(fā)布即量產(chǎn)，朋友們耐心等待即可。

再次，關(guān)于很多投資朋友們提到比亞迪的管理問題，我相信看過“酌見”專訪的朋友們，可以打消這個(gè)疑慮了。王傳福說在行業(yè)大爆發(fā)的初期一定是技術(shù)指引的，當(dāng)行業(yè)成熟了之后，管理的作用才會(huì)越來越大。所以不要覺得王傳福沒有認(rèn)識(shí)到自己公司的短板，他知道。只是他認(rèn)為現(xiàn)在技術(shù)才是應(yīng)該放在第一位的。芒格的評(píng)價(jià)王傳福是愛迪生和韋爾奇的合體。

再次，我以前說過，比亞迪是一家從頂層設(shè)計(jì)上就已經(jīng)領(lǐng)先于其他汽車廠商的一家公司。到目前為止，汽車板塊也僅僅占比亞迪總營(yíng)收的50%。總認(rèn)為比亞迪是一家整車制造公司，這是狹隘的。比亞迪的頂層設(shè)計(jì)是什么？從太陽能發(fā)電到電動(dòng)車再到儲(chǔ)能的一個(gè)閉環(huán)。比亞迪新能源車淘汰下來的電池可以作為儲(chǔ)能電池二次利用，記得前些時(shí)間有報(bào)道一個(gè)江浙那邊的地級(jí)市的國(guó)網(wǎng)儲(chǔ)能就是用第一批e6出租車淘汰下來的磷酸鐵鋰電池組成的。這也是比亞迪的電池，敢于終身質(zhì)保的原因所在。在王傳福眼中，太陽能發(fā)電加儲(chǔ)能這一塊是堪比中東石油的天然能源，還沒有污染。那些詬病電動(dòng)車用電還是用煤發(fā)電而造成更多污染的黑子們閉嘴吧。燕雀安知鴻鵠之志？

最后再說說特斯拉吧。其實(shí)你看特斯拉后面做的事情，成立電池公司，成立太陽能公司，這些都和比亞迪如出一轍。我很敬重馬斯克先生，他是一位夢(mèng)想家，也敢于為自己的夢(mèng)想行動(dòng)。但他不是一位令投資者放心的實(shí)業(yè)家。投資者放心的實(shí)業(yè)家是不會(huì)用公司的資產(chǎn)去炒比特幣的。當(dāng)然還有最重要的一點(diǎn)，我是中國(guó)人，我有中國(guó)夢(mèng)，我熱愛我的祖國(guó)。所以我選比亞迪。