要了解一個(gè)行業(yè)或者一個(gè)市場(chǎng)概念，就必須要先了解它的發(fā)展背景、存在價(jià)值、產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)、未來走向以及其受國(guó)家相關(guān)政策的規(guī)定，脫離任何一個(gè)環(huán)節(jié)都難以得到客觀準(zhǔn)確的分析，聚合支付亦然。
聚合支付的發(fā)展背景
第三方支付平臺(tái)（例如財(cái)付通、支付寶）介于銀行和商戶之間，而聚合支付作為對(duì)第三方支付平臺(tái)服務(wù)的拓展，介于第三方支付平臺(tái)和商戶之間，通過聚合各種第三方平臺(tái)的支付方式，通過統(tǒng)一的軟件系統(tǒng)（sdk、api接口）或者硬件平臺(tái)（pos）來承載。其中第三方平臺(tái)支付方式包括銀聯(lián)電子支付、快錢、匯付天下等金融型支付結(jié)算，以及支付寶、財(cái)付通、百度錢包為首的互聯(lián)網(wǎng)型支付。
聚合支付平臺(tái)無需支付牌照，因其本身不進(jìn)行資金清算，只是完成支付環(huán)節(jié)的信息流承載，集合包括微信、支付寶、百度錢包等主流支付方式，幫助商戶降低對(duì)接各個(gè)支付機(jī)構(gòu)成本，提高運(yùn)營(yíng)效率，靈活而便捷。
據(jù)CNNIC第39次《中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)發(fā)展?fàn)顩r統(tǒng)計(jì)報(bào)告》，截止2016年12月，我國(guó)網(wǎng)民規(guī)模達(dá)7.31億，手機(jī)網(wǎng)上支付用戶規(guī)模增長(zhǎng)迅速，達(dá)到4.69億，年增長(zhǎng)率為31.2%，網(wǎng)民手機(jī)網(wǎng)上支付使用比例達(dá)到67.5%，移動(dòng)支付行業(yè)發(fā)展迅猛。
在這發(fā)展的關(guān)鍵時(shí)期，支付場(chǎng)景呈現(xiàn)出崩裂式的“碎片化”，第三方支付已難以招架，無法一一提供高效的精細(xì)化服務(wù)。為此，聚合支付應(yīng)運(yùn)而生，為消費(fèi)者和商戶提供靈活、便捷、全場(chǎng)景、全渠道的支付服務(wù)，解決商戶的迫切需求，這也是技術(shù)創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)下時(shí)代發(fā)展的必然進(jìn)程。
聚合支付的產(chǎn)業(yè)鏈分析
聚合支付行業(yè)涉及的業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)繁多復(fù)雜，人們很容易被當(dāng)中的一些概念和業(yè)務(wù)混淆。那么，涉及支付業(yè)務(wù)的這些公司，哪些在做資金清算、哪些需要支付牌照、哪些又涉嫌違規(guī)操作？
由上圖我們可以知道，聚合支付產(chǎn)業(yè)鏈包括：商戶端、聚合支付服務(wù)商、第三方支付平臺(tái)、清算中心（銀聯(lián)、網(wǎng)聯(lián)）、支付終端、消費(fèi)者端六大環(huán)節(jié)。央行要整頓的，是市面上既做聚合支付，又插足支付清算，其本身并不具備支付牌照的公司，也就是行業(yè)里所說的“二清”企業(yè)。而不涉及支付清算的聚合支付公司，無需支付牌照，不是央行需要整頓的對(duì)象。
從圖中我們還可以看出，前不久剛上線的網(wǎng)聯(lián)作為清算中心，統(tǒng)一規(guī)范管理線上清算，將支付業(yè)務(wù)和清算業(yè)務(wù)分開，而鏈接手機(jī)端消費(fèi)者的微信和支付寶則只承擔(dān)支付業(yè)務(wù)。
聚合支付的未來走向
“二清”公司未獲得許可，卻違規(guī)從事支付清算業(yè)務(wù)，這種未獲得授權(quán)操作的行業(yè)亂象蘊(yùn)涵著套現(xiàn)的金融風(fēng)險(xiǎn)，使清算環(huán)節(jié)難以監(jiān)管，直接導(dǎo)致商戶和消費(fèi)者利益受損?？梢源_定的是，打著聚合支付旗號(hào)從事“二清”業(yè)務(wù)的公司必然會(huì)成為整頓對(duì)象。
剔除掉違規(guī)操作鉆漏洞的企業(yè)，鑒于聚合支付技術(shù)給商戶帶來的實(shí)際價(jià)值以及整個(gè)支付行業(yè)發(fā)展的趨勢(shì)，聚合支付必定會(huì)受到政策更多的鼓勵(lì)和支持。央行在《中國(guó)人民銀行關(guān)于持續(xù)提升收單服務(wù)水平和促進(jìn)收單服務(wù)市場(chǎng)發(fā)展的指導(dǎo)意見》（銀發(fā)［2017］45號(hào)）中表示，鼓勵(lì)收單為特約商戶提供“聚合支付”服務(wù)。
當(dāng)下，聚合支付技術(shù)在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)大勢(shì)中應(yīng)運(yùn)而生，是時(shí)代使然，幫助商戶解決客戶“碎片化”的支付痛點(diǎn)，提供一個(gè)安全、便捷的支付環(huán)境來縮小成本提高收益，提升客戶體驗(yàn)。在此基礎(chǔ)上，國(guó)家鼓勵(lì)并支持基于聚合支付業(yè)務(wù)的企業(yè)向商戶服務(wù)，為消費(fèi)市場(chǎng)提供更多革新的技術(shù)及優(yōu)質(zhì)的服務(wù)。
